商业银行业务与经营第十章商业银行资产负债管理课件PPT.pptx

《商业银行业务与经营第十章商业银行资产负债管理课件PPT.pptx》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在教育资源-天天文库。

商业银行资产负债管理第十章 思维导图CONTENT课本P238学习目标P215 目录CONTENT第一节资产负债管理理论及其发展第二节利率敏感性缺口管理第三节持续性缺口管理第四节我国商行资产负债管理实践 第一节、资产负债管理理论及其发展P215第一节资产负债管理理论及其发展商业银行资产负债管理有广义、狭义之分。广义：商业银行按照一定的策略进行资金配置，来实现银行安全性、流动性、盈利性的总体目标。狭义：在利率波动的环境下，商业银行通过策略性地改变利率敏感资金配置状况，来实现银行确定的目标净利息差额，以及银行通过调整总体资产和负债的持续期，来维持银行正的资本净值。 一、资产管理阶段P215-220第一节资产负债管理理论及其发展（一）商业银行资产管理理论P215商业银行不宜发放长期贷款或者长期投资，只发放具有自偿性的短期贷款。商业银行流动性关键在于资产的变现能力，而非种类，不应限于短期贷款。商业银行资产的流动性取决于借款人的预期收入，而不是贷款期限长短。商业性贷款理论资产可转换理论预期收入理论以流动性为重点 一、资产管理阶段P215-220第一节资产负债管理理论及其发展（二）商业银行资产管理方法P217按照资产流动性的大小进行梯次分配资金。保证充分的一级储备：库存现金、在央行存款、同业存款、托收中的资金（在途资金）。流动性准备策略P149第六章资金总量法P21720世纪30年代 一、资产管理阶段P215-220第一节资产负债管理理论及其发展（二）商业银行资产管理方法P217使现有各种资金来源的流通速度或周转率与相应的资产期限相适应。依据不同的资金来源，按照划分资金流动性的标准，把银行资金分配到不同的资产项目上。资金分配法P21820世纪40年代周转率高不稳定存款→短期、流动性强周转率低相对稳定资金→盈利性强流动性弱资产项目 一、资产管理阶段P215-220第一节资产负债管理理论及其发展（二）商业银行资产管理方法P217应用基础：管理理论、数学方法、计算机技术建立目标函数确定约束条件：可贷资金总量、风险限制、贷款需求限制求解线性规划模型线性规划法P21920世纪70年代 二、负债管理阶段P221-223第一节资产负债管理理论及其发展（一）商业银行负债管理理论P220以安全性为第一要素管理存款，在于稳定和保守，不冒险谋取利润。银行可以在通货膨胀条件下主动购买外界资金，增强资金的流动性。银行是金融产品的制造者，通过销售产品获得资金和报酬（盈利性）。存款理论购买理论销售理论以实现银行三性原则为目标 二、负债管理阶段P221-223第一节资产负债管理理论及其发展（二）商业银行负债管理方法P221商业银行通过增加短期负债的方式满足短期流动性需要，补充一级储备，以满足存款提取和增加的贷款需求。配置较高比例的收入资产，提高资金使用效率，提高预期收入。储备头寸负债管理P221利用借入的资金持续扩大资产负债规模。借入资金扩大银行贷款；增加负债的平均期限，降低银行负债的不确定性。贷款头寸负债管理P222 三、资产负债联合管理阶段P222第一节资产负债管理理论及其发展资产负债联合管理理论：为了解决利率风险（利率变动的不确定性）给银行带来的资产和负债的不匹配问题，吸收了资产管理理论和负债管理理论的合理部分，进行发展和深化。目前的资产负债综合管理主要有利率敏感性缺口管理、持续性缺口管理。 目录CONTENT第一节资产负债管理理论及其发展第二节利率敏感性缺口管理第三节持续性缺口管理第四节我国商行资产负债管理实践 一、利率敏感性资产与负债P223第二节利率敏感性缺口管理银行资金根据利率是否变动，分为浮动利率资金和固定利率资金。浮动利率资金又称为利率敏感性资金，是指在一定时期内可以展期或者按照协议在一定时期内可以按照市场利率重新定价的资产或负债。 一、利率敏感性资产与负债P223第二节利率敏感性缺口管理利率敏感性资金包括利率敏感性资产和利率敏感性负债。定价基础是可供选择的货币市场基准利率（同业拆借利率、短期国债利率、银行优惠贷款利率）等，商业银行根据自己的规定对利率敏感性资金按照一定频率进行重新定价，如，每年、每半年、每季度等。 一、利率敏感性资产与负债P223第二节利率敏感性缺口管理流动性较强、期限较短、实行浮动利率的资产或负债，对利率变动敏感性强。利率敏感性资产：短期贷款、短期证券、货币基金、债券等产品。利率敏感性负债：短期存款、货币市场借款、短期国债、同业拆放等。流动性较弱、期限较长、实行固定利率的资产或负债，对利率变动敏感性弱。 一、利率敏感性资产与负债P223第二节利率敏感性缺口管理当利率处于波动状况下，利率的变化会给银行带来风险：浮动利率资产与浮动利率负债配置不一致时，净利差会剧烈波动，甚至亏损。敏感性资金金额利率3%利率4%利率5%利率4%利率3%敏感性资产（贷款）200万6万8万10万8万6万敏感性负债（存款）100万3万4万5万4万3万存贷利差3万4万5万4万3万 一、利率敏感性资产与负债P223第二节利率敏感性缺口管理银行利率敏感性资产＞利率敏感性负债利率上升时，利息收入增加额＞利息支出增加额，净利差扩大，总利润增加。利率下降时，利息收入增加额＜利息支出增加额，银行的净利差减少。 二、利率敏感性缺口P224-227第二节利率敏感性缺口管理银行利率敏感性缺口，是指银行利率敏感性资产利率敏感性负债的差额。用GAP表示，即：利率敏感性缺口＝利率敏感性资产－利率敏感性负债正缺口：资产大于负债负缺口：资产小于负债（一）利率敏感性缺口的界定P224 二、利率敏感性缺口P224-227第二节利率敏感性缺口管理净利息是银行利息收入和利息支出的差额。当市场利率处于上升通道时，正缺口对商业银行有正面影响，因为资产收益的增长要快于资金成本的增长，会使净利息收入增加；若利率处于下降通道，则又为负面影响，净利息减少。负缺口的情况正好与此相反。（二）利率敏感性缺口、利率变动和净利息之间的关系 二、利率敏感性缺口P224-227第二节利率敏感性缺口管理负缺口的情况正好与此相反。负缺口：资产小于负债（二）利率敏感性缺口、利率变动和净利息之间的关系敏感性资金金额利率3%利率4%利率5%利率4%利率3%敏感性资产（贷款）100万3万4万5万4万3万敏感性负债（存款）200万6万8万10万8万6万净利息（存贷利差）-3万-4万-5万-4万-3万2万2万-2万-2万1万1万-1万-1万 二、利率敏感性缺口P224-227第二节利率敏感性缺口管理当市场利率处于下降通道时，负缺口对商业银行有正面影响；若利率处于上升通道，则为负面影响，净利息减少。（二）利率敏感性缺口、利率变动和净利息之间的关系 二、利率敏感性缺口P224-227第二节利率敏感性缺口管理如果银行难以准确预测利率走势，采取零缺口资金配置策略更为安全，可以规避缺口风险，获取正常的银行收益。假如银行有能力预测市场利率波动的趋势，银行可以主动利用利率敏感性资金配置组合技术在不同的阶段运用不同的策略，获取更高的收益率。当预测市场利率上升时，银行应主动营造资金配置的正缺口，扩大净利息差额率。当预测市场利率下降时，银行应主动营造资产负缺口，减少成本，扩大净利息差额率。（三）利率敏感性缺口的应用P226 三、利率敏感性缺口管理的优劣势P226第二节利率敏感性缺口管理优点：通过预测利率走势，调整资产负债结构，变动缺口，规避利率波动风险，扩大收益。不足：①难以准确预测；②预测缺乏灵活性；③静态分析有局限性。 目录CONTENT第一节资产负债管理理论及其发展第二节利率敏感性缺口管理第三节持续性缺口管理第四节我国商行资产负债管理实践 一、我国商业银行资产负债管理的历史演变P232-235第四节我国商行资产负债管理实践1985年最早1987年1994年1996年2005年2016年总量平衡结构对称资产负债比例管理贷款限额项下比例管理全面资产负债比例管理以风险监管为主特征宏观审慎评估体系MPA统一计划划分资金实贷实存相互融通交通银行总量平衡、结构对称7项自控性指标资本充足率存贷比中长期贷款比/资产流动性比9项指标监控性指标检测性指标把外币/表外纳入考核风险水平风险迁徙风险抵御三大类指标七大方面14个分项指标 一、我国商业银行资产负债管理的内容P235第四节我国商行资产负债管理实践2013年“钱荒”后，我国商业银行开始重视资产负债管理。对资产负债要素实现全面规划和动态管理，实现银行安全性、流动性、盈利性的辩证统一。 二、我国商业银行资产负债管理的内容P235第四节我国商行资产负债管理实践银行在预测未来流动性需求的基础上做出现金留存比例、证券资产组合和不同期限贷款配比的合理安排。贷款是最重要的资产业务。确定一个合理的贷款政策（一）从资产角度P235吸收存款是筹措资金的主要渠道。尽可能降低负债成本，合理定价、价值最大化；适度压降中长期存款策略；全员营销、稳健经营、强化宣传；（二）从负债角度P235 二、我国商业银行资产负债管理的内容P235第四节我国商行资产负债管理实践资产负债流动性管理必要数量的流动资产；及时取得的主动性负债；资产负债期限结构合理搭配。MPA指标体系四大监管导向资产负债相协调；资本资产相匹配；三性统一；市场行为与监管合规相一致。（三）从资产负债综合考虑角度P236