外汇、汇率与外汇市场上

《外汇、汇率与外汇市场上》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在教育资源-天天文库。

1、第三章外汇、汇率与外汇市场第一节外汇和汇率的基本概念一、外汇的概念外汇是指外国货币或以外国货币表示的、能用来清算国际收支差额的资产。前提条件：自由兑换性、普遍接受性、可偿性7/16/20211二、汇率的概念与标价方法（一）汇率的概念汇率是两种不同货币之间的折算比价，或者说是以一种货币表示的另一种货币的相对价格。汇率的其他称谓：汇价、兑换率、外汇牌价、外汇行市、外汇行情7/16/20212汇率的表示形式—标准货币与计价货币USD∕DEM=1.4365标准货币计价货币单位货币标价货币数量固定数量变动7/16/20213（二）汇率的标

2、价方法在计算和使用汇率时，首先应确定以何种货币为标准，这就是汇率的标价方法。1、直接标价法（应付标价法）是以一定单位的外国货币作为标准，折算为一定数量的本国货币。[例]2012年3月20日，在中国银行公布的外汇牌价中，USD100=CNY631.16-633.692013年3月20日，在中国银行公布的外汇牌价中，USD100=CNY620.01-622.49国际标准ISO-4217三字符货币代码7/16/20214常用货币符号货币名称国内习惯写法国际标准写法人民币RMB¥CNY港币HK$HKD美元US$或$USD欧元€EUR日元

3、J¥JPY英镑£GBP加拿大元CAN$CAD澳大利亚元A$AUD瑞士法郎SFrCHF7/16/20215在直接标价法下，汇率水平升高和下降各意味着什么？如果一定单位的外币可换得的本币数量增加，意味着本币币值（或本币汇率）下浮或贬值，外币币值（或外币汇率）上浮或升值；反之，则意味着本币币值（或本币汇率）上浮或升值，外币币值（或外币汇率）下浮或贬值。7/16/202162、间接标价法（应收标价法）是以一定单位的本国货币作为标准，折算为一定数量的外国货币。在间接标价法下，汇率水平升高和下降各意味着什么？如果一定单位的本币可换得的外币数

4、量增加，意味着本币币值（或本币汇率）上浮或升值，外币币值（或外币汇率）下浮或贬值；反之，则意味着本币币值（或本币汇率）下浮或贬值，外币币值（或外币汇率）上浮或升值。7/16/202173、美元标价法是固定以美元作为标准货币，用其他货币来表示美元的价格。目前，主要国际外汇市场和大银行的外汇交易报价均采用美元标价法。7/16/20218三、汇率的种类（一）按银行买卖外汇的角度不同划分1、买入汇率（买入价、买价）是指银行从同业或其他客户买入外汇时所依据的汇率。2、卖出汇率（卖出价、卖价）是指银行向同业或其他客户卖出外汇时所依据的汇率。

5、[例]中国银行的外汇牌价7/16/20219货币名称现汇买入价现钞买入价卖出价基准价中行折算价发布时间英镑1397.911368.441409.141403.6116:15:53港币103.38102.56103.78103.61103.6116:15:53美元802.1795.79805.32803.88803.8816:15:53瑞士法郎615.38602.41620.33617.2916:15:53新加坡元494.05483.64498.02495.2316:15:53瑞典克朗102.87100.7103.7103.141

6、6:15:53丹麦克朗129.16126.44130.2129.5116:15:53挪威克朗121.01118.46121.98121.3416:15:53日元6.81646.67266.87116.83116.831116:15:53加拿大元693.62679699.19695.5416:15:53澳大利亚元591.49579.02596.25593.7516:15:53欧元963.66943.34971.4966.2966.216:15:53澳门元100.3699.51100.74100.5516:15:53菲律宾比索15.

7、6915.3615.8115.7516:15:53泰国铢20.4720.0420.6320.4816:15:53新西兰元513.91518.04516.2216:15:53韩国元0.78170.8410.811916:15:532006.3.157/16/202110货币名称现汇买入价现钞买入价卖出价基准价中行折算价发布时间英镑1020.05988.561028.241029.441029.4417:30:36港币87.7787.0788.187.9687.9617:30:36美元681.28675.82684.02682.63

8、682.6317:30:36瑞士法郎640.86621.07646.01644.6117:30:36新加坡元485.15470.18489.05487.4317:30:36瑞典克朗94.4391.5195.1994.8317:30:36丹麦克朗123.6119.