第3章信用风险管理1

《第3章信用风险管理1》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在学术论文-天天文库。

1、第3章信用风险管理3.1信用风险概述3.2信用风险评估与计量3.3信用风险监测与报告3.4信用风险控制13.1信用风险概述信用风险定义与识别单一客户风险识别集团客户风险识别个人客户风险识别组合风险识别2信用风险定义传统观点观点1：是指债务人或交易对手未能履行合同的风险，即是债务人违约，从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险。观点2：信用风险有广义和狭义。广义信用风险指所有因客户违约所引起的风险。狭义信用风险通常指信贷风险。3信用风险定义现代观点信用风险不仅包括违约风险，还应包括由交易对手

2、（债务人）信用状况和履约能力上的变化导致债权人资产价值发生变动而遭受损失的风险。信用风险既存在于传统的贷款、债券投资等表内业务中，也存在于信用担保、贷款承诺等表外业务中，还存在于衍生产品交易中。信用风险没有进行分散化是银行倒闭的主要原因之一。信用风险具有明显的非系统性风险特征。4银行客户关系银行客户个人客户法人客户企业类客户机构类客户单一法人客户集团法人客户5单一客法人户风险识别单一法人客户信用风险的种类违约风险敞口风险追偿风险付款违约违反约定事项经济违约卷入法律诉讼未来风险金额的不确定性所产生

3、的风险违约事件追偿的不确定性所产生的风险6单一法人客户信用风险识别单一法人客户信用风险识别财务报表分析财务比率分析现金流量分析管理层；行业；生产与经营宏观经济及自然环境保证；抵押；质押；留置和定金基本信息分析财务状况分析非财务因素分析担保分析7集团法人客户风险识别集团法人客户风险识别是否集团客户关联交易分析种类经营风险内部关联交易频繁；连环担保普遍；财务报表真实性差；系统风险较高；风险识别和贷后监督难度较大整体状况分析信用风险分析特征贷款集中引发的风险信息不对称造成的风险资产重复抵押的风险8个人

4、客户风险识别个人客户风险识别基本信息风险类型个人信贷产品分类及风险分析信用风险市场风险法律风险道德风险操作风险个人住宅抵押贷款个人零售贷款循环零售贷款9贷款组合风险识别贷款组合风险识别行业经济周期分析行业盈利性分析行业间依赖性分析政治风险；经济风险；法律风险等评估方法与国别风险相似宏观经济因素行业风险国别风险区域风险行业成本结构分析行业发展周期分析GDP增长率/通胀率/失业率/利率/货币增长率/汇率等103.2信用风险评估与计量客户信用评级债项评级组合信用风险计量国家风险主权评级新资本协议下的信

5、用风险量化11客户信用评级客户信用评级是商业银行对客户偿债能力和偿债意愿的计量和评价，反映客户违约风险的大小。评价主体是商业银行，评级的目标是客户违约风险，评级的结果是信用等级和违约概率（PD）。核心在于对违约风险和违约概率（PD）的衡量。12客户信用评级模型客户信用评级模型专家判断法（古典信用风险度量方法）信用评分法现代信贷风险度量方法5C分析法5P分析法5W分析法CAMEL分析法特征分析法LDMLPMLogit模型Probit模型CreditMetrcsTMCreditRisk+Credit

6、PortfolioViewKMV法13专家判断法—古典信用风险度量方法专家系统主要考虑的因素与借款人有关的因素声誉（Reputation）杠杆（Leverage）收益波动性（VolatilityofEarnings）与市场有关的因素经济周期（EconomicCycle）宏观经济政策（Macro-EconomyPolicy）利率水平（LevelofInterestRates）145C分析法前四项主要集中于分析借款人因素；最后一项主要分析市场因素。该方法具有较强的主观色彩：哪些因素是对不同类型借款人

7、进行信用分析时都必须考虑的，应赋予这些因素怎样的权重，这些问题均没有统一的标准。针对完全相同的潜在贷款对象，不同的信贷员很可能作出完全相反的判断。有观点认为贷款委员会制度的实行可能会避免这种情况的发生，但在实践中并无明显的支持证据。5C分析法品德（与声望）（Character）资本（Captial）能力（Capacity）抵押（Collateral）经营环境（Condition）155P分析法165W分析法借款人（who）借款用途（why）还款期限（when）担保物（what）如何还款（

8、how）在运用CAMEL评级体系时，需要对各要素进行评级，即为每一要素确定一个1到5级的等级。其中，等级1为最好，等级5为最差。然后对所有要素进行综合评级，得出一个综合等级，它代表了最终的评级结果。这个最终结果也分为1到5级。17CAMEL分析法18特征分析法特征分析模型客户自身特征主要反映与客户表面、外在的、客观的特点表明印象/组织管理/产品与市场/市场竞争性/经营状况/发展前景客户优先权特征指在挑选客户时需要优先考虑的因素，体现与客户交易的价值，切具有较强的主观性交易利润率/对产品的要求/对