利率市场化对中国商业银行影响研究——基于利差变动视角

《利率市场化对中国商业银行影响研究——基于利差变动视角》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在学术论文-天天文库。

1、分类号：：单位代码１０１４０：公开学号密级：４０２１１１００５１ＬＩＡＯＮＩＮＧＵＮＩＶＥＲＳＩＴＹ博士学位论文ＤＯＣＴＯＲＡＬＤＩＳＳＥＲＴＡＴＩＯＮ利率市场化对中国商业银行影响研究—基于利差变动视角中文题目：ＲｅｓｅａｒｃｈｏｆｔｈｅＩｎｆｌｕｅｎｃｅｏｆＩｎｔｅｒｅｓｔＲａｔｅＬｉｂｅｒａｌｉｚａｔｉｏｎｏｎＣｏｍｍｅｒｃｉａｌＢ—ａｎｋｓｏｆＣｈｉｎａＢａｓｅｄｏｎｔｈｅＰｅｒｓｅｃｔｉｖｅｏｆＩｎｔｅｒｅｓｔＳｒｅａｄＣｈａｎｅｓ英文题目：ｐｐｇ

2、论文作者：孙静指导教师：赫国胜教授专业：金融学完成时间二○一八年十二月：申请辽宁大学博士学位论文利率市场化对中国商业银行影响研究——基于利差变动视角ResearchoftheInfluenceofInterestRateLiberalizationonCommercialBanksofChina—BasedonthePerspectiveofInterestSpreadChanges作者：孙静指导教师：赫国胜教授专业：金融学答辩日期：2018年12月15日二○一八年十二月·中国辽宁摘要金融危机之后，世界金融市场发展

3、格局发生了巨大变化，冲击各国经济发展，在过去的几十年里，金融自由化是主要趋势，很多发达国家和发展中国家已完成利率市场化改革，对各国金融业产生了较大冲击。中国利率市场化改革始于1996年，央行放开银行间同业拆借利率，标志着利率市场化改革正式开始，至2015年10月，央行放开存款利率上限管制，意味着利率市场化改革取得了决定性进展，这一过程经历了近20年时间，对中国金融机构，尤其是商业银行产生了较大影响。在利率市场化下，金融机构之间的竞争日益激烈，在金融脱媒和互联网金融的影响下，借款者的投资和融资渠道更加广泛，存贷利差进一步收窄，在一定

4、程度对商业银行的盈利能力、风险及业务转型产生了较大冲击。在这种情况下，商业银行如何应对利率市场化的影响，事关中国经济命脉，事关中国金融稳定，事关金融可持续发展。基于上述分析，本文以利率市场化对商业银行影响为研究主题，并提出进一步推进利率市场化改革的建议、商业银行的应对措施以及未来展望。在利率市场化的进程中研究其对商业银行产生的的影响以及影响程度如何，能够验证是否实现利率市场化改革的初衷，完成改革目标还需要采取哪些措施，由此可以找出制约改革的障碍并提出对策，同时，为利率市场化的深入推进提出可行性的建议，也为商业银行指明实现可持续发展

5、的路径。本文运用理论与实践分析相结合、定性与定量分析相结合、比较与综合分析相结合的研究方法，主要对利率市场化对中国商业银行盈利能力、风险和业务转型影响进行分析。主要内容如下：第一章为绪论。首先，介绍选题背景，在此基础上提出本文的研究问题；其次，相关概念的界定和研究意义，包括理论意义与现实意义；此外，介绍论文的研究内容、方法及技术路线；最后，指出论文研究的创新点和不足之处。第二章为利率市场化相关理论与文献综述研究，先后阐述了利率决定理论、利率传导理论以及金融发展理论，同时，分别以国外和国内的视角梳理利率市场化改革必要性、路径以及对商

6、业银行影响等文献研究情况，为本文进一步具体分析提供理论依据。第三章为利率市场化对商业银行影响概述。首先，介绍了中国利率市场化发展历程，并从不同视角展开评析；其次，从有利影响和不利影响两个角度论述利率市场化对商业银行资产业务、负债业务以及中间业务产生的影响；最后，从不同视角比较分析利率市场化对不同类型商业银行的影响。I第四章至第六章为本文的核心章节。第四章为利率市场化对中国商业银行盈利能力影响分析。首先，本文对商业银行盈利能力现状进行分析，通过整理16家上市银行相关数据，选取衡量商业银行盈利能力的指标，按照商业银行的不同类型进行比较

7、分析；其次，本文阐述商业银行盈利能力的相关理论，即新制度经济学、公司治理、协同效应理论及金融可持续发展理论，为本文提出商业银行应对利率市场化的建议提供理论支持，此外，本文具体分析了利率市场化对商业银行盈利能力的影响机理，提出了研究假设。最后，本文对利率市场化对商业银行盈利能力影响进行实证分析，选取中国16家上市银行2007-2016年的面板数据，区分商业银行整体、大型商业银行和中小型商业银行，选取总资产收益率ROA作为被解释变量，净利差NIM作为解释变量及银行个体特征变量和宏观经济运行变量作为控制变量，构建了利率市场化对中国商业银

8、行盈利能力影响的计量模型，研究结果为利率市场化导致净利差收窄，对中国商业银行的盈利能力造成一定冲击，同时，利率市场化对大型商业银行盈利能力的影响大于中小型商业银行。第五章为利率市场化对中国商业银行风险影响分析。首先，本文通过收集银行风险指标的相关数