资源描述：
《资产证券化中真实销售法律问题研究》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在学术论文-天天文库。
1、分类号密级公开UDC编号20130850019硕士学位论文资产证券化中“真实销售”法律问题研究申请人姓名刘彩萍导师姓名及职称朱晔教授王学成申请学位类别法律硕士学科专业名称法律硕士（非法学）培养单位法学院学位授予单位广东外语外贸大学2016年5月19日分类号密级公开UDC编号20130850019广东外语外贸大学硕士学位论文资产证券化中“真实销售”法律问题研究On“truesale”inAssetSecuritization申请人姓名刘彩萍导师姓名及职称朱晔教授王学成申请学位类别法律硕士学科专业名称法律硕士（非法学）论文提交日期2016年5月16
2、日论文答辩日期2016年5月19日答辩委员会学位授予单位广东外语外贸大学独创性声明本人声明所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工作及取得的研究成果。据我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得广东外语外贸大学或其他教育机构的学位或证书而使用过的材料。与我一同工作的同志对本研究所做的任何贡献均已在论文中作了明确的说明并表示谢意。学位论文作者签名：签字日期：年月日学位论文版权使用授权书本学位论文作者完全了解广东外语外贸大学有关保留、使用学位论文的规定，有权保留并向国家有关部门或机
3、构送交论文的复印件和磁盘，允许论文被查阅和借阅。本人授权广东外语外贸大学可以将学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存、汇编学位论文。（保密的学位论文在解密后适用本授权书）学位论文作者签名：导师签名：签字日期：年月日签字日期：年月日摘要资产证券化中发行证券的信用基础源于其基础资产,而非基于发行人或者发起人的一般信用,为了提升基础资产的信用,就要实现基础资产的风险隔离,而其中相当重要的就是实现基础资产的“真实销售”,发起人将基础资产“真实销售”给特殊目的机构,实现基础资产与发起人破产风险的隔离,进而达
4、到提升基础资产信用的目的。资产证券化制度始源于美国,与其他国家相比,其市场发育和基础法制建设都相对成熟。此外，英国的资产证券化发模处于欧洲首位，这为我国证券化发展提供了宝贵的经验。本文运用比较分析的方法,通过研究美国、英国资产证券化中有关“真实销售”的司法实践,分析给我国资产证券化中“真实销售”的立法启示，并结合我国资产证券化中“真实销售”的法律问题，提出了完善资产证券化中“真实销售”的措施。本文共分为四部分，第一部分首先介绍真实销售的基本理论，包括“真实销售”的涵义、法律关系分析。从主体、客体和内容三个方面对“真实销售”法律关系进行分析。“真
5、实销售”法律关系的主体包括发起人和特殊目的机构；客体是拟进行证券化的基础资产；内容是发起人和特殊目的机构在“真实销售”法律关系中的权利义务。第二部分对“真实销售”的法律问题进行讨论，包括“禁转条款的法律效力”、“债权让与公示制度”、“将来债权转让制度”、“真实销售的判断标准”、“转让最高额抵押项下主合同债权”和“实质合并的法律风险”等六个方面。第三部分研究美国、英国的资产证券化中有关“真实销售”的法律规范。美国资产证券化中“真实销售”法律规范主要包括美国商法、美国破产法、美国法院判例、美国各州对“真实销售”的规范。英国资产证券化中“真实销售”的
6、法律规范主要包括债权转让和禁转条款的法律规范。在此研究分析的基础上，探究对我国完善资产证券化中“真实销售”的启示。第四部分在借鉴美国、英国成熟的法律规范的基础上，并结合我国资产证券化中“真实销售”的法律问题，提出完善资产“真实出售”制度的措施。关键词:资产证券化；真实销售；判定标准；资产转移IAbstractThecreditofsecurityinassetsecuritizationisbasedontheincome-producingassets,ratherthanthegeneralcreditoforiginatorandSPV.
7、Inordertoimprovethecreditoftheincome-producingassets,weshouldrealizetheriskisolationoftheincome-producingassets,themostimportantofwhichistorealizethe“truesale”ofincome-producingassets.Theoriginatorsaletheincome-producingassetstoSPV,realizingtheriskisolationoftheincome-produc
8、ingassetsfromthegeneralriskoforiginator,toreachthepurposeofpromotingtheinco
