基金知识讲座.docx

《基金知识讲座.docx》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在应用文档-天天文库。

1、编号：时间：2021年x月x日书山有路勤为径，学海无涯苦作舟页码：第10页共10页基金知识证券市场自去年底以来，在股权分置改革的良好预期下，在国际商品期货市场的影响和带动下，走出了一波波澜壮阔的恢复性牛市上涨行情，开放式股票型基金净值大幅上升，并且连创新高，国内170余家开放式基金中累计净值超过2元的基金一度突破六家，一半以上的基金累计净值超过1.5元，基金良好的收益极大地调动了投资者的投资热情，也激起了对新发基金、品牌基金的追捧。发行高潮可谓是一浪胜过一浪。最典型的就是我行代理发行的广发策略优选基金，以184亿元成为国内募集规模最大的基金产品

2、，易方达价值精选基金也以4天的闪电发行速度达到了119亿元的规模，而随后的景顺长城新兴成长基金也以59亿元不甘落后。基金发行的马太效应可见一斑。但是，在大批投资开放式基金的客户群体中，投资水平参差不齐。一部分投资者是基金的忠诚持有人，经过多年的参与，他们了解基金的运作模式，费率办法，对基金有很高的认知度，对基金的收益有着比较合理的预期及承受力。还有一部分投资者为今年才选择基金的新投资者，他们在亲朋好友买基金后的赚钱效应影响下在基金营销人员的简单介绍和建议下开始关注基金，对于基金如何运作、如何获益却是一无所知。为了帮助广大客户更好的了解开放式基金

3、，更加理性、科学的投资基金，本人整理了以下投资者关心的开放式基金知识提供给广大基金投资者以作必要的了解和参考。一、什么是开放式基金？开放式基金有哪些种类？：基金从本质上说，是集中投资者的资金，交由具有专业投资知识和科学投资理念的基金经理从事股票、债券、外汇、货币等金融工具投资，以获得最大限度的投资收益和资本增值。开放式第10页共10页编号：时间：2021年x月x日书山有路勤为径，学海无涯苦作舟页码：第10页共10页是指基金规模随投资人申请购买或要求赎回而随时变动，投资人可以在基金契约规定的开放日内到银行网点买卖的一种开放式证券投资基金。不论国际

4、还是国内，开放式基金已经成为投资市场主流，主要原因是开放式基金为投资人提供了可以随时申购赎回的方便，而且价格以基金净值为准，不受市场供求关系左右，非常公平。开放式基金的市场价格以基金的净值为基础，在每天各投资市场休市后基金公司将公司管理资产加总后除以基金总份数，得到每份单位基金净值，投资者当天买卖的基金价格以此为准。美国晨星公司根据基金的资产类型将基金分为：股票型基金、债券型基金、配置型基金、货币市场基金、保本基金五大类，这是目前比较权威的基金分类法：股票基金：股市红火就能赚钱开放式基金中最多的就是股票基金。股票基金以股票为投资对象，将大众投资

5、者的小额投资集中为大额资金，投资于不同的股票组合，是股票市场的主要机构投资者。对投资者来说，股票基金的风险比股票投资的风险要低。但相对于债券型、货币型基金还是存在一定风险。一般25岁到55岁，具备一定收入的投资者会选择股票基金。今年上半年基金评比排名中靠前的广发、易方达、汇添富、工银瑞信等基金公司，无不是以股票型基金而出类拔萃，其中的广发小盘基金净值增长率甚至达到83%。配置型基金：进可攻，退可守投资于股票、债券以及货币市场工具的基金，且不符合股票型基金和债券型基金的分类标准，收益视该基金投资股票占比而定，进可攻，退可守，风险中等，适合中长期投

6、资。债券基金：风险较低收益稳定第10页共10页编号：时间：2021年x月x日书山有路勤为径，学海无涯苦作舟页码：第10页共10页债券投资基金是汇集众多投资者的资金，由基金公司通过投资国债、金融债、企业债等债券获得稳定的利息收入。从长期看，收益水平高于银行存款，而且风险较低。同时，与直接购买债券相比，投资者可以避免某些不如意之处，如凭证式国债的发行规模较小，收益率较低，提前支取还有损失；普通投资者不能进入银行间市场，金融债和大部分企业债也不对普通投资人发行；交易所市场的波动较大，需要参与人有一定的专业知识和时间进行管理等。债券基金比较适合谨慎、但

7、又希望有较高收益的投资者的需要，如退休人士。开放式基金可以随时通过基金管理公司、代销银行或券商的网点买卖，变现比较方便。货币基金：类似储蓄安全稳定 与其它基金投资范围不同，货币基金主要投资于短期债券、债券回购和银行同业存款等风险低、收益稳定的短期资金市场，价格通常只受市场利率的影响，而且不收取赎回费用。货币基金投资银行间及交易所国债回购，还投资同业存款，这些投资领域一般中小投资者是难以涉足的。可以说，货币基金在一定程度上打通了资本市场与货币市场的投资壁垒，为个人、企业或机构提供了一种全新的理财品种，使他们能够参与低风险的货币市场，获得相对稳定的

8、收益。虽然货币基金不能在短期带来高额收益，但通过改革投资理财习惯，却可以坐收日积月累的利息收益。 保本基金：收益一般万无一失基金招募说明书中明确规定相