欢迎来到天天文库
浏览记录
ID:59565030
大小:106.50 KB
页数:15页
时间:2020-11-11
《商业银行的经营与学习资料.ppt》由会员上传分享,免费在线阅读,更多相关内容在教育资源-天天文库。
1、商业银行的经营与管理13.2銀行的基本運作商業銀行主要的資金來源為各種存款(deposit)與借款(borrowing);而主要的資金去向則為放款(loan)與各種投資(investment)。在日常生活中,一般企業與老百姓所接觸的銀行業務不外乎是存款與放款兩項。商業銀行最重要的業務就是吸收存款與開發放款以謀求最高的利潤。在存放款之間,銀行並非直接將存款貸放給有需要的企業。實際上,在吸收存款以後,商業銀行馬上面臨準備金的增加。2銀行放款有下列幾種形式:放款(loan)是指銀行將錢借給企業,而企業依借款金額的多寡償還利息。貼
2、現(discount)是指銀行於借出整筆金額時,預先扣留一部份的金額,剩下的再貸給企業,但在到期日時,企業要償還這整筆金額。透支(overdraft)存款戶有時偶爾開出去的支票金額超過存款額度,所以銀行與客戶簽訂契約,允許客戶在一定數量內超額使用就是透支。放款承諾(loancommitment)銀行對長期性的「資本放款」給予某一「循環信用額度」,允許企業在某一信用數量範圍內隨時使用,此即放款承諾。313.3銀行的經營原則一般而言,商業銀行的經營與管理必須要注意三個方向:流動性(liquidity)、獲利性(profitab
3、ility)與清償性(solvency)。413.3.2資產管理自償性理論(self-liquidatingtheory),又稱商業放款理論(commercialloantheory)或實質票據學說(realbillstheory)。強調銀行為了維持其流動性,應只能承作短期具自償性、風險性極低的放款。移轉性理論(shiftabilitytheory)強調銀行在放款時,應就資產的特質考慮其是否容易以低代價「移轉」或「出售」給其他金融機構與投資人。預期收益理論(anticipatedyieldtheory)強調,銀行在進行放款
4、時,應以借款人的預期收益為基礎,計算其償債能力,並且規劃其放款的期限。513.3.4資本適足性管理銀行是高財務槓桿的行業,維持適足的資本(capitaladequacymanagement),至少影響三個方面:銀行的清償性(會不會倒閉)銀行的股東報酬率(returnonequity,ROE)與資產報酬率(returnonassets,ROA)符合政府的規定。613.3.5表外管理「表外」是指資產負債表之外。表外業務即是銀行所經營的獲取收益活動,但卻不會顯示在資產負債表項目的業務。譬如信用卡業務、保證業務、放款承諾、放款轉售
5、。「放款轉售」是指銀行將原來手中所握有的抵押貸款(可能是房屋、企業或是動產貸款)的未來收益,以有價證券的方式在市場中出售給投資大眾。713.4信用風險管理商業銀行在決定貸款之前,都會對貸款申請案件作適當的篩選(screening),來減少信用風險。篩選的過程中,往往遇到逆選擇(adverseselec-tion)的現象。而在投資的過程中,往往會遇到道德危險(moralhazard)的現象。為了減少「道德危險」,銀行可以採取以下幾種常用的策略。第一,在貸款契約簽定時,就明文規定一些禁止條款(restrictivecovena
6、nts)。第二、銀行在貸款撥放以後,時常有貸款回存(compensatingbalance)的規定。「貸款回存」是指借款者在其銀行往來帳戶中,在一定期間以內,至少保持某種平均存款額度。813.4信用風險管理申請貸款的客戶,在實務上銀行有5P與5C原則。5P原則即是:個人因素(personalfactor)、資金用途(purpose)、還款來源(payment)、債權保障(protection)、投資展望(prospect)。5C的原則是指:品格(character)、能力(capacity)、資本(capital)、擔保品
7、(collateral)、營業情況(condition)。913.5利率風險管理13.5.1缺口分析(GapAnalysis)如果銀行擁有相同金額的機動利率資產和機動利率負債,或者全部的資產及負債都是固定利率的,那麼並無所謂的利率風險。若機動利率的資產額和負債額不盡相等,那麼當未來利率變動了,就有可能使銀行獲利增加或減少,對未來獲利產生不確定性,此即利率風險。缺口分析是用來衡量利率變動對銀行利潤的影響。缺口(gap)指的是機動利率的資產額和機動利率負債額的差距,因此,銀行利潤變動額=缺口×利率變動。1013.5.2存續期分
8、析(DurationAnalysis)經濟學家麥可雷(FrederickMacaulay)發明了存續期限(duration)的概念來計算一般資產(或負債)的平均到期日。存續期分析是另一個衡量利率風險的方法,衡量的是利率變動對銀行資本額的影響。根據麥可雷概念計算出的存續期(D),可用來表示一個資產的價值對
此文档下载收益归作者所有