招商行业领先股票型证券投资基金2009年第3季度报告.pdf

《招商行业领先股票型证券投资基金2009年第3季度报告.pdf》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在工程资料-天天文库。

1、招商行业领先股票型证券投资基金2009年第3季度报告2009年09月30日基金管理人：招商基金管理有限公司基金托管人：中国银行股份有限公司报告送出日期：2009年10月27日第1页§§§1§111重要提示重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2009年10月23日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重

2、大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。本报告中财务资料未经审计。本报告期自2009年07月01日起至09月30日止。§§§2§222基金产品概况基金产品概况基金简称招商行业领先股票交易代码217012基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2009年06月19日报告期末基金份额总额3,713,263,279.81份投资目标把握行业发展趋势、行业景气度变化以及市场

3、运行状况，精选发展前景良好或周期复苏行业中的领先企业，在控制风险的前提下,为基金持有人谋求长期、稳定的资本增值。投资策略本基金充分借鉴国际先进的投资理念与技术，借鉴行业生命周期及行业竞争结构的五力分析，采取主动投资管理模式，通过定性/定量严谨分析的有机结合，深入分析经济景气周期特征和行业景气变化前景，重点挖掘行业景气度趋于改善或者长期增长前景良好的优势行业进行行业配置。借鉴SWOT模型，通过深入的股票基本面分析，精选价值被低估的股票，构建股票组合。业绩比较基准本基金的业绩比较基准为：75％×沪深300指数＋25％×

4、中信标普全债指数。风险收益特征本基金是一只主动管理的股票型基金，在证券投资基金中属于预期风险较高、收益较高的基金产品。基金管理人招商基金管理有限公司基金托管人中国银行股份有限公司第2页§§§3§333主要财务指标和基金净值表现主要财务指标和基金净值表现3.13.1主要财务指标3.1主要财务指标单位：人民币元主要财务指标报吿期（2009年07月01日-2009年09月30日）1.本期已实现收益48,443,365.652.本期利润-293,028,887.563.加权平均基金份额本期利润-0.07414.期末基金资产

5、净值3,396,250,682.025.期末基金份额净值0.915注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字；2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；3.23.2基金净值表现3.2基金净值表现3.3.3.23.222.1.1.1本报告期基金份额净值增长率及其与同.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较业绩比较基准净值增长率净值

6、增长率业绩比较基准阶段收益率标准差①－③②－④①标准差②收益率③④过去三个月-9.41%2.21%-3.62%1.82%-5.79%0.39%注：业绩比较基准收益率＝75％×沪深300指数＋25％×中信标普全债指数，业绩比较基准在每个交易日实现再平衡。3.2.23.2.2自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较3.2.2自基金合同生效以来基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较基金累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图20.00%

7、15.00%10.00%5.00%0.00%-5.00%-10.00%-15.00%-20.00%日日9日日1919119月月月月67899年9年年9年0020020020092基金累计份额净值增长率业绩比较基准收益率第3页注：1、根据基金合同的规定：本基金将基金资产的60-95％投资于股票等权益类资产（其中，权证投资比例不超过基金资产净值的3％），将基金资产的5-40％投资于现金和债券等固定收益类资产（其中，现金或到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5％）。本基金投资于景气回升或受益于国家政策导向而成长

8、前景良好的相关行业的资产比例不低于基金股票资产的80％。本基金的建仓期为2009年06月19日至2009年12月18日，截至本报告期末建仓期未结束；2、本基金合同于2009年06月19日生效，截至本报告期末成立未满1年。§§§4§444管理人报告管理人报告4.14.1基金经理4.1基金经理（（（或基金经理小组（或基金经理小组）））简介）简介任本基金的基金经理