非市值加权的指数化投资策略研究

《非市值加权的指数化投资策略研究》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在学术论文-天天文库。

1、校代＊“巧射您义聲：兰二ＪＩＡＮＧＸＩＵＮＩＶＥＲＳＩＴＹＯＦＦＩＮＡＮＣＥ＆ＥＣＯＮＯＭＩＣＳ中图分类号ＵＤＣ硕女学位论文ＭＡＳＴＥ民ＤＩＳＳＥＲＴＡＴＩＯＮ非市值加权的指数化投资策略研究论文题目（中文）－－ｗｅｉｔｔｉｏ打ｉＭｅｄＩｎｄｅｘａｔｉｏｎ民ｅ化ａｒｃｈｏｆＮｏｎｃａａＵｚａｇ、人ｍｅ。ｐ论文题目英文Ｉｎｖｅｓｔｍｅ打ｔＳｔｒａｔｅ）ｇｙ（黄春Ｓ蓉副教授作去导肺硕壬由僖當仿齡单＆＿＿金融学证券投资理论与实务當科去、研究方二〇一六六年月独创惟声明本人声明所呈

2、交的论文是我个人在导师指导下进行的研究工作及取得的研究成果。尽我所知，除了文中特别加Ｌ乂标注和致谢的地方外，论文中不包含其他人＆经发表或撰写的研究成果，化不包含为获得狂西财经大学或其他教育机构的学位或证书所使用过的材料一。与我同工作的同志对本研究所做的任何贡献均己在论文中作了明确的说明并表示了谢意。＾ｔ签名：日期：—关于论文使用授权的说明、本人完全了解江西财经大学有关保留使用学位论文的规定，即：学校有权保留送交论文的复印件，允许论文被查阅和借阅；、学校可ＬＸ公布论文的全部或部分内容，可Ｌ乂采用影印缩印或其他复制手段保存论文。（保密的论文在解密

3、后遵守此规定）、素签幸：：名签名Ｉｔｒ日期：＿＿导师－－—节广目录摘要Ｉ第１胃绪论１１１．１研究背景及研巧意义１丄１研巧背景１１．１５．２研究意义１２６．文献综述１．２．１非市值加权指数的研巧文献６１．２２系统性风险的８．研巧文献１３研巧思路和框架１１１．３．１研巧思路１１１３２１２．．研究框架第２章硏究方法介绍１３２１３．指数的编制方法１２丄１市值加权指数的编制方法１３２丄２非市值加权指数的编制方法１５２２主１５．成分分析２．３幕律分布１７２．４突变分析２０第

4、３章非市值加权与市值加权指数化投资的比较研究２３３．１非市值加权指数的构建与组合的评价体系２３３丄２３１组合标的选取３丄２非市值加权指数的权重构建方法２４３丄３沮合的评价指标２６２９３．２非市值加权与市值加权指数化投资组合的比较３２．２．１姐含的实施流程９３．２．２组合的收益比较３０３．２．３组合的风捡对比巧３．３小结％Ｉ３７第４章基于长尾效应对非市值加权指数化投资策略的改进４．１沪深３００指数的长尾效应实证分析３７４丄１主成分差分法的实证分析３７４丄２幕律分布检验及风险阔值选择３９４丄３ＰＰＭ突变点及

5、对比分析４２４．２系统性风险信号预警４４４４．３基于长尾效应对非市值加权指数化投资策略的改进６４．３．１改进的非市值加权指数权重构建方法４６４４．２６．３改进策略的实施流程４．３．３改进的非市值加权组合与未改进的非市值加权沮含的比较４８４．４对改进的非市值加权指数化投资策略的评价５１第５章结论与分析５３５．１本文结论５３５５４．２本文的创新与不足５．３研究的改进设想５５参考文献５７３附录Ａ６７７致谢ｎＣｏｎｔｅｎｔｓＡｂｓｔｒａｃｔＩ１ＩｎｔＦＯｏｄｕｃｔｉｏｎ１１．１Ｒｅｓｅａｒｃｈ

6、ＢａｃｋｇｒｏｕｎｄａｎｄＳｉｇｎｉｆｉｃａｎｃｅ１１．１．１ＲｅｓｅａｒｃｈＢａｃｋｇｒｏｕｎｄ１１．１．２ＲｅｓｅａｒｃｈＳｉｇｎｉｆｉｃａｎｃｅ５１．２ｔｅｒａｔｕｒｅＲｅｖｉｅｗ６Ｌｉ２１ｏ打－ｔｔ－ｗｔ１．．ＴｈｅＲｅ化ａｒｃｈＲｅｖｉｅｗｏｆＮｃａｐｉａｌｉｚａｉｏｎｅｉｇｈｅｄＩｎｄｅｘ６１．２．２ＴｈｅＲｅｓｅａｒｃｈＲｅｖｉｅｗｏｆＳｙｓｔｅｍａｔｉｃＲｉｓｋ８１ｒｃｔｓａｎａｍｅｗｏｒ１０．３ＲｅｓｅａｈｉｎｇＴｈｏｕｇｈｄＦｒｋ１．３．１Ｒｅｓｅａｒｃｈｉｎ

7、Ｔｈｏｕｈｔｓ１０ｇｇ１．２ｅｓｅａｒｃｈｎｒａｍｅｗｏｒｋ１２．３ＲｉｇＦ２ＩｎｔｒｏｄｕｃｔｉｏｎｏｆＲｅｓｅａｒｃｈＭｅｔｈｏｄｓ１３２．１ＣｏｍｐｉｌａｔｉｏｎＭｅｔｈｏｄｏｆＩｎｄｅｘ１３２１－１ｔｔｔｗｔ．？Ｃｏｍｐｉｌａｉｏ打ＭｅｈｏｄｏｆＣａｐｉａｌｉｚａｔｉｏｎｅｉｇｈｅｄＩｎｄｅｘ１３２－－．１．２Ｃｏｍｐｉｌ