压力测试在我国商业银行体系信用风险管理中的应用研究

《压力测试在我国商业银行体系信用风险管理中的应用研究》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在学术论文-天天文库。

1、分类号⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯．UDC■●●●●●●●■■●●●●●●●■■⋯●●密级⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯编号⋯⋯⋯⋯⋯⋯⋯牛-初大学CENTRALSOUTHUNⅣERSITY硕士学位论文论文题目⋯⋯羼霸测试鸯爨国商娑撮得膝系学科、专业研究生姓名导师姓名及专业技术职务信用风险管理中的应用研究金融学支U颖陈建中副教授原创性声明㈣Y1㈣91删本人声明，所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工作及取得的研究成果。尽我所知，除了论文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得中南大学或其他单位

2、的学位或证书而使用过的材料。与我共同工作的同志对本研究所作的贡献均已在论文中作了明确的说明。作者签名：自鱼日期：j塑4一年』月里日学位论文版权使用授权书本人了解中南大学有关保留、使用学位论文的规定，即：学校有权保留学位论文并根据国家或湖南省有关部门规定送交学位论文，允许学位论文被查阅和借阅；学校可以公布学位论文的全部或部分内容，可以采用复印、缩印或其它手段保存学位论文。同时授权中国科学技术信息研究所将本学位论文收录到《中国学位论文全文数据库》，并通过网络向社会公众提供信息服务。作者签名：垒：l!叁导师签名√S'’广’一z{

3、一!p。～-’‘Lfy跫‘．；··，～or摘要2008年发生的波及全球的美国次贷危机引发专家、学者和管理当局对传统风险管理技术的思考，也让人们开始关注“极端但可能发生的事件”对金融系统的影响。同时，随着国际金融市场的逐步开放，以及我国商业银行业务规模的扩大，商业银行也面临着日益严重的信用风险威胁。对商业银行信用风险的有效管理不仅仅是银行业界亟待解决的问题，也是学术界必须加以研究的重要方向。而压力测试以其不同于传统Var(Valueatrisk)方法的度量风险的视角，为信用风险管理提供了一个合理的研究方向，对我国商业银行的信

4、用风险管理具有非常深远的意义。本文对压力测试理论、方法和应用进行了系统的归纳和总结，并在此基础上对我国商业银行系统信用风险管理进行了基于压力测试的实证研究。文章借鉴国外学者的先进做法，并结合中国国情，在国内的研究中首次地将基于VAR方法的新宏观压力测试模型引入我国商业银行信用风险管理中。通过脉冲响应和方差分析，衡量宏观经济因素对我国银行系统贷款违约率的影响，合理的得出国内生产总值的增长率是模型各内生变量中对违约率影响最为显著的一个因素，同时基于向量自回归(VAR)模型和GDP增长率的历史分布，考虑到变量间的交互影响，进行压

5、力情景设置，最终得出在我国GDP增长率突然放缓(6％以下)时，我国银行系统信用风险明显增加，银行体系抗宏观经济风险的冲击是有限的，银行体系的金融稳定性需要加强的结论。在最后，本文分析了压力测试在我国商业银行信用风险管理中应用的局限性，提出研究展望。关键词：商业银行，信用风险管理，压力测试，VARnmABSTRACTTheglobalcrisiscausedbyU．S．subprimemortgagein2008hasnotonlytriggeredexperts，scholarsandauthoritiesontIleth

6、inkingoftraditionalriskmanagementtechniques，butalsoencouragedpeopletoattachattentiontothepossibleeffectof‘‘extremebutplausibleevents‘‘onthefinancialsystem．Meanwhile，withthegradualopeningupofintemationalfinancialmarkets，aswellastheexpansionoftheirsize，domesticcomme

7、rcialbankinghasbeenconfrontedwithincreasinglyseriousthreatsfromcreditrisk．Efficientmanagementovercommercialcreditriskisnotonlytheproblemthatneedstobesolvedbythebankingindustry．butiSanimportantdirectionforacademicresearchaswell．Andthestresstestproposesareasonablere

8、searchdirectionforcreditriskmanagement．whichdifferswiththetraditionalVaR(ValueatRisk)methodsmeasuringrisk．Thispaperfirstsummarizesthe也eories，methodsanda