我国碳市场参与企业履约风险与防控分析

《我国碳市场参与企业履约风险与防控分析》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在学术论文-天天文库。

1、万方数据天津科技大学硕士学位论文第一章前言弗一早日Ui1．1研究背景1．1．1国际碳市场形势严峻近年来，世界各地自然灾害频繁发生、“温室效应”不断显现、雾霾天气频现，使得气候变化问题成为全人类不得不面对和关注的紧急问题。随着社会公众对生态环境关注度的提高，发展以限制温室气体排放为目标的低碳经济己成为全球经济发展的共识[·】。1997年通过的《京都议定书》设立了三种灵活的碳减排机制，即国际排放贸易机制(EmissionTradingScheme，ETS)、联合履约机制((JonImplementation，JT)和清洁发展机制(CleanDeve

2、lopmemMechallism，CDM)，发达国家通过这三种机制获得排放权指标并进行交易，从而实现温室气体减排目标。自此，碳排放权被赋予了商品的可交换属性，排放主体从事买卖排放权的活动，进而渐渐地形成了碳排放权交易市场，又称碳市场，由配额市场(Allowallce-basedMarkets)和项目市场(Proiect-basedMarkets)构成，前者以限额交易为理论基础，后者以基准线交易为原理【2】。目前，全球已形成四个规模较大的碳市场：欧盟排放贸易体系(EU．ETS)、澳大利亚新南威尔士市场、芝加哥气候交易市场、英国排放贸易体系(UK．

3、ETS)【31。如日中天的低碳经济的快速发展，也必然带动了金融业的发展。在金融市场领域，一些跟碳有关的名词正以迅雷不及掩耳之势进入我们的生活，如：碳金融、碳排放权、碳交易、碳期货、碳债券等等。这些新兴的金融工具是社会分工与商品经济发展的产物，以此为商机的碳市场也经受着重重考验【41。如欧盟作为碳市场的先行者，在市场繁荣时期出现过诸如企业套税、配额被窃取、碳价剧烈波动等问题[51。例如，2010年在意大利发生的一起金额达5亿元的碳增值税欺诈案；2011年1月发生在EU．ETS市场上的网络钓鱼事件，致使300多万份国家层面注册的EUA被盗，一时间引

4、起了有关碳市场作为减排工具的强烈争论，最终导致碳交易被迫暂停【6】。另外，由于碳市场规模日渐变大，全球碳市场形势也越来越严峻，未来我们将面临一些新的当前无法预测到的问题。1．1．2国内试点碳市场发展迅速由于中国在建立国内试点碳市场之前就已经做了很多准备工作，因此试点市场发展速度惊人。根据《京都议定书》的规定，中国作为发展中国家在2012年前并不承担强制减排义务。然而，中国作为世界碳排放大国，如果能及时开展碳市场建设，将有可能一改“卖炭翁”的被动角色。基于此，中国政府不仅积极响应联合国的《气候变化框架公约》与《京都议定书》，而且于2007年6月正

5、式颁布了《中国应对气候变化国家方案》，承诺到2010年单位国内生产总值能耗比2005年降低20％左右：在2009年的气候变化大会前夕，中国向世界承诺到2020年单位GDP碳排放比2005万方数据第一章前言年降低40％~45％；2011年由全国人大提出的应对气候变化的约束性目标则表示：到2015年单位GDP碳排放比2010年下降17％；之后中国在国际谈判中也明确表态愿意有条件地接受具有约束力的减排协议。中国在建立试点碳市场前做的工作，充分显示了我国节能减排的决心以及承担国际社会责任的大国形象。作为减排大国，我国碳交易市场在如火如荼的进行中也为国际

6、碳交易市场提供了巨大减排量。2008年至今，我国已建成7个碳排放权交易试点省市，分别为北京、天津、上海、深圳、湖北、广东和重庆，且目前各个碳交易平台均己挂牌交易。基于试点碳市场成功运行的经验，我国2016年将建“五统一”的全国碳市场，到时候碳市场这双无形的手将对我国企业形成全面的影响。国际碳交易市场和国内试点省市碳市场不断发展壮大，给各个参与方带来了更多的机遇与挑战，企业作为碳市场交易主体，要完成履约责任和减排义务，进而获得收益，自然也面临诸多风险，如：政府的宏观调控政策、相关法律法规、碳价风险以及网络系统漏洞等等。基于此，参与企业必须对碳市场

7、可能存在的风险预先做好防范与控制，才能顺应低碳经济发展的潮流，在碳交易市场中立于不败之地。1．2研究意义碳市场作为全球新兴的商品交易市场，有效地将虚拟经济与实体经济相结合。2003年该市场己初具规模，近年来在数量和规模上发展态势迅猛，正引领世界经济未来的发展方向。但是，碳市场的蓬勃发展，在带给我们经济利益的同时，也带来了诸多风险。文章借鉴国外碳市场发展中的经验教训，结合我国碳市场自身的特点，分析参与企业在市场中可能存在的风险，并给出防控风险的方法。这在目前碳市场的研究领域内是超前的，具有一定的理论和现实意义。1．2．1理论意义国内外对碳交易市场

8、的研究涉及方方面面。由于国外市场较国内市场起步早，且活跃程度高，因此对碳市场的理论研究更为发达。而国内长期以来基本处于碳市场研究的初级阶段，且研究多集