信贷决策与银行绩效的影响因素研究.pdf

《信贷决策与银行绩效的影响因素研究.pdf》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在教育资源-天天文库。

1、暨南大学博士学位论文信贷决策与银行绩效的影响因素研究Studyonthedeterminantofcreditdecision-makingandperformanceofcommercialbanks作者姓名：叶建光导师姓名及学位、职称：王聪博士/教授学科、专业名称：应用经济学、金融学论文提交日期：2014年6月论文答辩日期：2014年6月4日答辩委员会主席：论文评阅人：学位授予单位和日期：暨南大学I 独创性声明本人声明所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工作及取得的研究成果。除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其他

2、人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得暨南大学或其他教育机构的学位或证书而使用过的材料。与我一同工作的同志对本研究所做的任何贡献均已在论文中作了明确的说明并表示谢意。学位论文作者签名：签字日期：年月日学位论文版权使用授权书本学位论文作者完全了解暨南大学有关保留、使用学位论文的规定，有权保留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和磁盘，允许论文被查阅和借阅。本人授权暨南大学可以将学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存、汇编学位论文。（保密的学位论文在解密后适用本授权书）学位论文作者签名：

3、导师签名：签字日期：年月日签字日期：年月日学位论文作者毕业后去向：工作单位：电话：通讯地址：邮编：II 摘要在信息非对称的资本市场中，信贷决策是商业银行控制贷款风险的一种手段，也是商业银行进行资产管理、提升经营绩效和维持自身竞争地位的一项核心业务。因此，对信贷决策与绩效影响因素的研究是银行实务界和学术界关注的焦点问题之一。本文基于新制度经济学、法和金融、不完全合约等理论研究了商业银行的信贷决策行为，探讨中国新兴加转轨经济中的制度环境如何影响信贷决策，并由此讨论商业银行的绩效。研究的基本思路是，信贷决策不仅受到不确定性因素和融资企业非对称信

4、息的约束，而且还要受到新兴加转轨的制度约束。因此，应该从中国新兴加转轨经济的制度特征来考察商业银行的信贷决策，并据此解释信贷配给现象和贷款利率定价问题。本文的主要研究内容和观点包括：（一）本文对制度环境影响商业银行信贷决策和绩效的机理进行了理论建模和比较静态分析，推算出非对称信息的资本市场中银行与融资企业之间的次优贷款合约，并着重讨论了名义收益权的实施强度、抵押权的实施强度和法律执行效率对信贷审批、贷款利率和绩效的影响。理论演绎表明：信贷配给是商业银行和融资企业之间因存在非对称信息和道德风险而产生的一种均衡现象；当商业银行面临的信贷环境恶

5、化时，企业从商业银行获得贷款的难度增加，信贷配给现象更为严重；随着信贷环境的改善，信贷配给现象减缓，贷款利率提高，银行的绩效提升。（二）本文基于我国商业银行的信贷微观数据，利用Probit模型、Logit模型和Heckman两步法等计量手段，实证考察了商业银行信贷决策的影响因素，并重点检验了产业政策指导这种政府间接干预对贷款利率定价和信贷审批的影响。经验研究证实：（1）产业政策指导这种政府间接干预对银行的信贷审批以及贷款利率定价均具有显著影响。相比较而言，重点支持类的企业要比一般支持类和限制类的企业更容易获得银行贷款，并且贷款利率也较低；

6、（2）商业银行的信贷决策并不存在企业的所有权歧视；（3）企业资产规模既影响信贷审批，也影响贷款利率定价。（三）本文基于我国上市商业银行的面板数据，在测算出银行绩效、风险承担水平的基础上，利用面板计量模型考察了银行绩效的影响因素，并重点检验了区域市场化程度、金融市场化程度、法律执行效率、货币政策等制度环境对商业银行绩效的影响。经验研究发现：（1）影响商业银行绩效的因素包括内部治理结构变量和外部治理结构变量；（2）区域市场化程度对银行绩效没有显著影响，而金融市场化程度、法律执行效率对银行绩效有显著正影响；（3）利率对银行绩效有显著正影响。关键

7、词：信贷审批利率定价绩效信贷配给制度环境III AbstractIntheinformationasymmetrymarket,creditdecision-makingisameanstocontrolthecreditriskofcommercialbanks,aswellasacorebusinessforcommercialbankstomanageassets,enhanceperformanceandsustainacompetitiveposition.Hence,thestudyonthecreditdecision-ma

8、kingandperformancehasbecomeoneofthehotissuesforbothmarketingpractitionersandscholars.BasedontheN