适应票据业务资金化态势加强票据经营管理研究

《适应票据业务资金化态势加强票据经营管理研究》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在工程资料-天天文库。

1、适应票据业务资金化态势加强票据经营管理研究2013年10月31口10:23來源：屮国金融新闻网发表评论【字号：大中小】摘要：随着票据市场参与主体、规模体量、经营部署、盈利模式在各发展吋期的不同变化，票据业务资金化态势日益显著。木文通过对票据业务资金化现状与成因的分析，提出当前实现票据业务经营管理和盈利的优化策略，同时，对票据业务资金化态势下的风险特点进行分析，提出冇针对性的风险管理建议，以最大程度上化解因资金化态势导致的风险事项。关键词:票据资金化管理研究作者：肖小和中国工商银行票据营业部副总经理副研究员张蕾中国工商银行票据营业部资产风险管理部总经理（上海，

2、200080）,E-mai1:zhangleil@pj.icbc.com.cn王亮屮国工商银行票据营业部信息管理部（上海，200080）,E-mail:wangl@pj.icbc.com.cn刘洋中国工商银行票据营业部资产风险管理部（上海，200080）,E-mail:liuyang@pj.icbc.com.cn一、票据业务发展概况商业汇票（本文“票据”均指商业汇票）是出票人签发的，委托付款人在指定H期无条件支付确定金额给收款人或者持票人的票据。在我国，商业汇票按照承兑人可以分成银行承兑汇票和商业承兑汇票。它的功能主要有：支付功能、信用功能、结算功能、融资功

3、能和投资功能。票据是一种特殊的货币资产，其兼具信贷业务和资金业务的双重属性，同时乂因为中请门槛较低、期限短、流动性好、收益性较为口J观，备受企业和金融机构青睐，票据市场迅速发展。1981年，随着屮国第一笔同城商业承兑汇票贴现业务和第一笔跨省市银行承兑汇票贴现业务的办理，预示着票据市场进入探索发展阶段。1995年颁布的《中华人民共和国票据法》Z后，人民银行又相继发布了《商业票据承兑、贴现与再贴现管理暂行办法》、《票据管理实施办法》和《支付结算办法》等一系列规章，票据市场的法制基础逐步确立。2000年以前，参与票据市场的主体基本局限于国冇独资商业银行、少数大型企

4、业及企业集团。在屮国人民银行冇关政策措施的引导下，进入2000年后，商业汇票的推广使用范围逐步扩大，参与的市场主体逐步增加，除票据业务恢复开展初期的大型国有商业银行Z外，股份制商业银行、城市商业银行、财务公司和信用社等金融机构纷纷开展票据业务，票据市场活跃程度明显提高。商业银行票据业务运作机制逐渐成熟，商业银行票据业务开展的规模化和专业化程度明显上升，主要商业银行纷纷设立票据贴现经营机构加大对票据业务的集约化经营力度，市场规模日益扩大，交易方式不断创新,票据市场已成为中国重要的货币了市场。近十年来，中国GDP从2002年的12.03力"亿元增长至2012年的

5、51.9万亿元，年均增速超过15%。随着中国经济持续的繁荣，票据市场的规模也伴随着经济上升、信用的扩张发展迅猛。全国票据签发量由2002年的1・6万亿元增至2012年的17.9万亿元，年均增速27.3%；票据贴现量由2002年的2.3万亿元增至2012年的31.6力亿元，年均增速30.0%；2012年未贴现银行承兑汇票在社会融资规模中的占比为6.7%,较2002年高10.2个百分点。票据市场在支持实体经济发展、服务货币政策传导、参与信用体系建设、助推商业银行金融改革、均衡区域金融资源等方面，都发挥了不可或缺的重要作用。从实际操作角度看，票据贴现已成为各商业银

6、行向企业提供短期贷款的一个主耍品种，在一定程度上已成为企业流动资金贷款的补充和替代品，尤其解决了屮小企业贷款难的问题。根据工商银行某票据机构贴现业务表明，其累计办理的30多亿元票据贴现业务中，平均每张票据背书3次，票据面额在500万元以下的占比超过80%,平均票面金额为98万元，在一定程度上支持了中小企业的短期融资需求，中小企业融资难的问题通过票据贴现业务得到了一定程度的缓解。从支持实体经济发展方而，制造业和批发零售业屮的众多屮小企业是票据使用较为集屮的行业，而制造业和批发零售业分别是工业和服务业的主要组成部分，由此票据成为推动经济发展的重要融资方式。在20

7、11年制造业工业增加值和限额以批发零售业销售总额分别比2000年增氏了3.71倍和10.15倍的情况下，银行承兑汇票总额在工业壇加值中的占比曲2000年的18.6%发展到2011年的80.08%,在限额以上批发零售业销售总额屮的占比由2000年的23.07%发展到2011年的42%。由此可见，制造业和批发零售业屮经济活动交往频繁，与票据业务发展相互促进。在完善货币政策传导和金融市场发展方面，金融宏观调控优化必然要求中央银行加大再贴现和公开市场操作两大政策工具的运用，而中央银行的再贴现和公开市场操作均离不开发达的票据市场。票据的签发和贴现与实体经济紧密联系，屮

8、央银行进行再贴现操作，可以在总量、结构和利率三个方而