情景个人投资管理和投资规划

《情景个人投资管理和投资规划》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在工程资料-天天文库。

1、情景个人投资管理和投资规划.小思考：我们的资产放在哪小思考：我们的资产放在哪里才能保值、增值？、增值？?认识投资风险？测量投资者风险承受能力？评估并选择投资工具？进行资产配置？编制投资规划任务十二：进行个人投资管理【学习目标】学习目标・了解投资风险♦学会测评投资者风险承受能力・能够做出正确投资决策・掌握资产配置的步骤和过程♦能够选择适合的投资策略♦了解投资风险♦学会测评投资者风险承受能力・能够做出正确投资决策・掌握资产配置的步骤和过程♦能够选择适合的投资策略?投资是指投资者当期投入一定数额的资金而期望在未来获得回报，所得回报应该能补偿（投资是指投资者当期

2、投入一定数额的资金而期望在未来获得回报，所得回报应该能补偿（1）投资资金被占用的吋间（2）预期的通货膨胀投资资金被占用的吋间；（2）预期的通货膨胀率；（3）未来收益的不确定性。？投资的最大特征是用确定的现值牺牲换取可能的不确定的（有风险的）未來收益。个人投资主要以保值和增值从而促使个人投资的最大特征是用确定的现值牺牲换取可能的不确定的（有风险的）未来收益。个人投资主要以保值和增值从而促使个人/家庭资产加速成长为首要目标。家庭资产加速成长为首要目标。?1•投资风险？2•投资者风险承受能力？3•投资决策？4•人生各个时期的投资建议1•投资风险1•购买力风险（

3、货币贬值）2.财务风险（业绩欠佳）3.利率风险（利率改变）风（）4.市场风险（价格波动）5.变现风险（合理价位收回资金）6.事件风险（突发事件）2-1•投资者风险承受能力的影响因素？？投资者本人的工作收入情况及其工作的稳定性；？？投资者配偶的工作收入情况及其工作的稳定性；??投资者及其家庭的其他收入来源；??任何可能的继承财产；??投资者年龄、健康、家庭情况及其负担情况；??任何对投资本金的支出计划，如教育支出、退休支出或任何其他的大宗支出计划；任何对投资木金的支出计划，如教育支出、退休支幽或任何其他的大宗支出计划；??生活费用支出对投资收益的依赖程度；

4、？？投资者对风险的主观偏好。2-2•投资者风险承受能力的测量？风险承受能力，可依年龄、就业状况、家庭负担、置产状况、投资经验与知识估算岀。风险承受能力，可依年龄、就业状况、家庭负担、置产状况、投资经验与知识估算出。?具体测量方式包括:？？通过风险承受能力评分表测量;？？通过标准化问卷的方式测量。2-3•影响风险承受度的因素？？年龄越大，所能够承受的投资风险愈低。年龄越大，所能够承受的投资风险愈低。？？资金需要动用的时间离现在越远，愈能承担高风险。愈能承担高风险。？？理财目标的弹性愈大，可负担的风险也越高。理财目标的弹性愈大，可负担的风险也越高。？？每个人

5、天生的冒险性格就有高低不同，可以承受风险的程度也不一样。每个人天生的冒险性格就有高低不同，可以承受风险的程度也不一样。3.投资决策？投资决策是指投资者为了实现其预期的投资目标，运用投资决策是指投资者为了实现其预期的投资目标，运用一定的科学理论、方法和手段，通过一定的程序对投资的必要性、投资目标、投资定的科学理论、方法和手段，通过一定的程序对投资的必要性、投资目标、投资规模、投资方向、投资结构、投资成本与收益规模、投资方向、投资结构、投资成本与收益等经济活动中重大问题所进行的分析、判断和方案选择。等经济活动中重大问题所进行的分析、判断和方案选择。?影响投资

6、决策的因素主要包括：个人/家庭财务状况的差别、投资工具的税收水平、投资吋间的长短以及投资态度的好恶等。家庭财务状况的差别、投资工具的税收水平、投资时间的长短以及投资态度的好恶等。生命周期理财重点投资建议单身期参加生命周期理财重点投资建议单身期参加为未来家庭积累资金。理财重点是要努力工作，打好基础。也可拿出部分储蓄进行为未来家庭积累资金。理财重点是要努力工作，打好基础。也可拿出部分储蓄进行高风险投资目的是学可将积蓄的60%用于投资风险大、长期回报高的用于投资风险大、长期回报高的股票基金等金融4•人生各个时期的投资建议(1)工作一一结婚2-5年高风险投资，目

7、的是学习投资经验。另外，由于此时负担较轻，年轻人的保费又相对较低，可为自己买点人寿保险，减少因意外导致收入减少或负担加重。习投资经验。另外，由于此时负担较轻，年轻人的保费又相对较低，可为自己买点人寿保险，减少因意外导致收入减少或负担加重。股票、基金等金融品种；20%选择定期储蓄；选择定期储蒂；10%购买保险；购买保险；10%存为活期储蓄，以备不时之需。存为活期储蓄，以备不时之需。生命周期理财重点投资建议家庭形成期结婚生命周期理财重点投资建议家庭形成期结婚一一这一时期是家庭消费的高峰期。为了提高牛活质量，往往需要支付较大的家庭建设费用，如购买一些较高档这一

8、吋期是家庭消费的高峰期。为了提高生活质量，往往需要支付较人的家庭建设费用，如购买