【金融学论文】浅谈金融监管问题

《【金融学论文】浅谈金融监管问题》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在学术论文-天天文库。

1、【金融学论文】浅谈金融监管问题摘要：金融监管,是金融监管当局依据国家法律对金融机构及其业务实施监督管理,以维护金融业的合法稳定运行，保障经济的安全增长。金融监管是金融监督和金融管理的总称。金融监督是指金融主管当局对金融机构实施的全面性、经常性的检查和督促，并以此促进金融机构依法稳健地经营和发展。金融管理是指金融主管当局依法对金融机构及其经营活动实施的领导、组织、协调和控制等一系列的活动。关键词：金融监管金融市场1.金融监管的含义金融监管,是金融监管当局依据国家法律对金融机构及其业务实施监督管理,以维护金融业的合法稳定运行，保障经济的安全增长。金融监管是金融监督和金融管理的总称。金融监督是指

2、金融主管当局对金融机构实施的全面性、经常性的检查和督促，并以此促进金融机构依法稳健地经营和发展。金融管理是指金融主管当局依法对金融机构及其经营活动实施的领导、组织、协调和控制等一系列的活动。金融监管有狭义与广义之分。狭义的金融监管是指中央银行等金融监管当局根据国家法律的规定对整个金融业（包括金融机构和金融业务）实施的监督管理。广义的金融监管是指除了上述金融监管涵义外，还包括金融机构内部的控制，同业自律性组织的监管、社会中介组织的监管等内容。２.金融监管理论发展（1）20世纪30年代以前：金融监管理论的发轫金融监管在早期并没有固定的制度安排可循。其要追溯到18世纪初英国所颁布的《泡沫法》——

3、旨在防止证券的过度投机，这才是政府对金融活动实施监管的法规依据的最初起源。有关金融监管理论的初步形成以及现代金融监管的起点都是因为中央银行制度的普遍确立。其实，中央银行制度最初的建立并不是要监管整个金融体系，更不涉及金融机构的微观行为，而是在于统一管理发行货币。其实20世纪30年代以前的金融监管对于金融机构经营行为的规制、监管和干预是很少提及的，其主要集中在实施货币管理和防止银行挤提政策层面。然而最终扭转了金融监管理论关注的方向和重点的还是要归结于３０年代的大危机。（2）20世纪30年代—70年代：严格监管、安全优先金融市场具有很强的不完全性从30年代的大危机中很显然的表现了出来，其实“看

4、不见的手”无所不至的能力只是一种神话。大危机后，凯恩斯主义取得了经济学的主流地位，因为其主张国家干预政策并立足于市场不完全和重视财政政策，这也是当时金融监管理论快速发展的大的背景。在这一时期，主要以维护金融体系安全、弥补金融市场的不完全为研究的出发点和主要内容的金融监管理论出现。而宏观政策理论则进一步推动了强化金融监管的理论主张，它主张政府干预，弥补市场缺失的，以及市场失灵理论和信息经济学的发展。这段时期的金融监管理论研究吸取了教训，找到了最终引发连锁倒闭的经济危机的导火索，那就是银行过度参与投资，并且自由的银行体制和全能的金融机构具有较强的脆弱性和不稳定性。从法律法规上，这一时期金融监管

5、的主要内容是对金融机构的具体经营范围和方式进行规制和干预。在凯恩斯主义宏观经济理论的影响下，银行过度参与投资银行业务已经从传统上的中央银行的货币管理职能转化为制定和执行货币政策并服务于宏观经济政策目标，金融监管放弃了自由银行体制，而更加倾向于政府的直接管制。（3）20世纪70年代一80年代末:金融自由化，效率优先20世纪70年代，由于长达10年困扰发达国家的“滞胀”，凯恩斯主义宏观经济政策宣告了破产，新古典宏观经济学和货币主义，供给学派的自由主义理论和思想的代表开始复苏。在金融监管理论方面，金融自由化的理论在学术界逐渐发展并在实际金融部门不断扩大其影响力。金融自由化的理论，主要是从1930

6、年代以来的理论挑战金融监管两个方面。在一方面，金融自由化和广泛的观点的理论，即由政府实施，使金融机构的效率和金融系统拒绝抑制金融业的发展，这最终导致严格的金融监管和促进经济发展的目标并不一致；在另一方面，政府作为一种金融监管，实际效果也受到对金融业的解决不完整问题的能力限制，政府的限制市场，信息存在市场机制的不完整，并且在政府的金融监管机构的不对称也会遇到同样的过程，并且可能会更严重，即政府将失败。如果30-70年代的金融监管的核心理论是金融系统的安全性的优先级，那么，金融自由化的理论推崇效率优先的原则。30-70年代的日益广泛，深入的金融监管，特别是那些直接的价格控制和商业惯例的具体行政

7、管制，严重制约金融机构独立运作，自我发展，并在存款保险制度已经充分发挥其稳定角色，以及银行挤兑现象大大减少的情形下，金融机构的效率、效益的要求日益突出，超越了安全目标和重要性。因此，金融自由化的理论并不全面否定和摒弃政府的金融监管，但它需要政府对适当的金融监管效率的要求进行必要的调整。（4）20世纪90年代以来:安全与效率并重的金融监管理论自由主义经济理论的“复兴”并不否定市场的固有缺陷，它与“政府干预”理论的差异主要体