新会计准则对上市公司盈余管理的影响

《新会计准则对上市公司盈余管理的影响》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在教育资源-天天文库。

1、第1章前言盈余管理主要是指管理当局运用职业判断编制财务报表和通过规划交易以变更财务报告，旨在误导那些以公司的经济业务为基础的利益关系人的决策，或影响那些以会计报告为基础的契约性成果。长期以来，盈余管理在我国上市公司中普遍存在着，并对公司起着重要的作用。在新会计准则实施之前，我国上市公司盈余管理不够规范，许多公司利用会计准则的不完善提高利润，减少费用等。为了约束上市公司的盈余管理，规范上市公司市场，从上世纪90年代初，财政部便提出了建立中国会计准则体系这一会计核算制度改革的总体目标。从1993年7月1日开

2、始，我国施行《企业会计准则—基本准则》及其配套的行业会计制度，从1997年至2001年财政部又陆续发布具体会计准则16项，2005年我国会计准则的制定又有了新进展，1项基本会计准则和38项具体会计准则制定完成，2006年2月15日，财政部发布了39项企业会计准则和48项注册会计师审计准则，新会计准则已于今年1月1日在上市公司中率先执行。这是我国会计准则历程上的一个里程碑，它标志着我国适应市场经济体制的企业会计准则体系正式建立。12第2章盈余管理概述盈余管理的定义，可谓众说纷纭。美国著名会计学家Schip

3、per将盈余管理定义为旨在有目的地干预对外财务报告过程，以获得某些私人利益的“披露管理”。WilliamR.Scott在其名著《财务会计理论》把盈余管理定义为：假定经营者可在一系列的会计政策中自行选择，他们会很自然的选取使自身效用或公司价值最大化的会计政策。PaulM.Healy&JamesM.Wahlen认为，盈余管理发生在管理当局运用职业判断编制财务报告和规划交易以变更财务报告时，旨在误导那些以公司的经营业绩为基础的利益相关人的决策或影响那些以会计报告数字为基础的契约的后果。上述观点分别从盈余管理的

4、动机和后果来定义盈余管理。国内学者对盈余管理也提出了不同的看法。魏明海认为盈余管理是企业管理当局为了误导其他会计信息使用者对企业经营业绩的理解或影响那些基于会计数据的契约的结果，在编报财务报告和“构造”交易事项以改变财务报告时做出判断和会计选择的过程。刘长青等基于经济学人性假设对盈余管理博弈分析，认为盈余管理可以分为效率型盈余管理、机会主义盈余管理和利润操纵三类，盈余管理不损害企业价值。12第3章旧会计准则下上市公司盈余管理的主要动机及其手段3.1上市公司盈余管理的主要动机3.1.1IPO的实现根据我国

5、证券法规规定，公司必须在近三年连续盈利预期利润必须超过同期银行贷款利润才可以有资格进行IPO。3.1.2力争配股近几年我国采取适度从紧的货币政策上市公司要求配股的欲望更加强烈。对上市公司配股与增发的条件证监会几度易稿，但从根本上来说都是对ROE的硬性指标。证监会严格规定：一上市公司在配股的前三年，每年的净资产收益率必须在10%以上属于能源、原材料、基础设施类的公司可以略低，但不能低于6%。..3.1.3规避停牌退市我国证券相关法规规定如果上市公司连续两年出现亏损或者有一年的股东权益低于注册资本，公司将被

6、视为财务状况异常而被处以特别处理《公司法》规定：如果上市公司连续三年出现亏损，公司将被处以暂停上市的处罚。因此很多在盈亏临界点的上市公司不得不对其会计报表进行“修缮”，全力保护稀缺的“壳”资源。3.2上市公司盈余管理的主要手段3.2.1存货计价方法存货先出计价方法的选择对当期利润的影响,具体体现在存货的价格波动上,当存货价格处于上涨时期,采用后进先出法,将最高价格的材料入账,使当期成本费用上升,减少当期利润;采用先进先出法,将最低价格的材料入账,使当期成本费用下降,增加当期利润。若存货价格处于下降时期,

7、则正好相反,即采用后进先出法减少成本,增加利润;采用先进先出法则增加成本,减少利润。3.2.2关联交易12关联交易是指在关联方之间发生转移资源或义务的事项而不论是否收取款项。这是上市公司盈余管理最明显的特征之一。具体来说上市公司利用关联交易进行盈余管理的主要方式有关联购销，包括虚构业务量、低价收购原材料和高价销售产品等方式。根据财会(2001)64号规定：高价销售的利润得到一定的遏制，但至少可以确认商品账面价值120%的收入，而低价收购原材料没有规范托管经营及承包经营，即将不良资产托管或承包给关联方，由

8、关联方来承担亏损，同时还可以获得固定托管或承包收益；租赁经营，即通过租赁关联方的优质资产，支付较低的租赁费的方式，获取高额利润；费用转移，即上市公司将一些费用项目转移到其母公司账上。财会(2001)64号对费用转移进行了规范，但是关联公司间的费用转移形式多样、隐蔽性非常强。3.2.3资产重组及资产转让在上市公司盈余管理中以“圈钱”为目的进行“报表重组”、以保上市资格为目的进行“资格重组”、以拉抬股价为目的进行的“题材重组”、以上市公司提供“