国外私人银行业务模式对我国信托公司发展的启示-论文.pdf

《国外私人银行业务模式对我国信托公司发展的启示-论文.pdf》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在行业资料-天天文库。

1、河北金融2013／06国外私人银行业务模式对我国信托公司发展的启示刘夏斌(中国对外经济贸易4---$；t屯有限公司，北京100031)摘要：私人银行在国外作为专业的高端财富管理机构，已经有数百年的发展历史，针对社会富裕人群形成了一套成熟稳定的业务模式。在国内，伴随着中国经济的高增长和高净值人群的迅速崛起，财富管理市场方兴未艾。作为财富管理市场的重要参与者，我国的信托公司在拓展财富管理业务，不仅要与国内的金融同业机构切磋学习，还需要借鉴国外财富管理机构的成熟模式，汲取一些共性的发展经验。其中，私人银行作为国外财富管理机构最高级的演进形式，在产晶、服

2、务、客户关系、组织机构建设等方面都值得国内信托公司学习、思考和借鉴。关键词：私人银行；信托公司；财富管理；业务模式中图分类号：F830．58文献标识码：A文章编号：1006—6373(2013)06—0065—04近年来，伴随着中国经济的高增长和高净值人(一)国外私人银行的发展模式群的迅速崛起，由此衍生出巨大的财富管理市场，一般认为，私人银行最早产生于16lJ量纪的瑞士促使以提供高端信托理财产品的信托公司呈现了高日内瓦，刚开始主要是针对个别贵族和富裕人群，速发展的态势。截至2012年末，信托行业管理的资为其提供私密性很强并且独一无二的尊享服务。经

3、产规模已经突破了7万亿元大关，超越了保险业，过300多年的发展，国#1-私人银行形成了一套极为成为仅次于银行的第二大金融行业。目前，信托公成熟的经营发展模式，成为为高净值人群提供财富司正在从原来简单的金融理财产品制造商逐渐向高管理服务的主流金融机构。端资产管理机构进行转型，各家信托公司都在开设目前，国#1-私人银行的发展模式总体可以分为财富管理中心，通过渠道建设来为高端投资者提供综合化和专业化两大发展模式，虽然都是为高净值定制化的财富管理服务。在国#l-，私人银行作为专人群服务，但是各自的经营特点和经营方式不同。业的高端财富管理机构，已经形成了一

4、套针对社会从目前的发展趋势看，除了欧洲几百年历史传统的富裕人群提供财富管理服务的成熟的业务模式。因以财富管理为核心业务的家族型私人银行#1-，国际此，我国信托公司应该结合信托公司目前的发展阶主流的私人银行是依托综合性银行集团发展起来段，从国#1-私人银行的业务模式中汲取有益的发展的，并且通过不断的兼并收购逐渐发展壮大。经验。1．综合化发展模式一、国外私人银行的业务模式分析目前，国#l-3z流的私人银行大多采用的是综合虽然国#l-私人银行机构的形式和规模差异很化的发展模式。：在2011年资产管理规模排名前lO'f立大，而且关于私人银行的定义，目前也

5、没有一个权的私人银行，都是依托于综合性银行集团或者投资威、统一的说法，但是其共同的内涵是以财富管理银行集团。由于充分发挥了与集团其他业务的战略为核心，面向社会富裕人士而提供的顶级专业化的协同的方面的优势，这些私人银行具有管理资产规一揽子金融服务。而且，私人银行以其客户门槛模大、网点多、品牌美誉度高、产品服务来源广等高、服务个性化、私密性较强、业务利润丰厚为特特点。色，已经成为国外商业银行的战略核心业务。(1)综合性银行下的私人银行收稿日期：2013—04—08作者简介：刘夏斌(1985一)，男，福建莆田人，硕士研究生，供职于中国对外经济贸易信托有

6、限公司。河北金融2013／06目前国外主流的私人银行一般都隶属于综合(1)完全独立注册的私人银行性的银行集团，例如瑞银集团、瑞士信贷、花旗、国外独立注册的私人银行的形式和规模多种多德意志银行。这类私人银行的共同特点是所管理样，有中型规模的上市集团，女IlJuliusBaer(瑞士的客户资产规模庞大，在全球拥有众多分支机构，宝盛银行)和Sarasin(嘉盛莱宝银行)；有私人所具备高效率的操作流程，同时与集团下属的投资有的银行，如UnionBancairePriv6e；有家族所有银行和零售银行之间存在较强的战略协同。的银行，如Sal．Oppenhei

7、m和LesFilsDreyfus；还有(2)投资银行下的私人银行综合性银行的独立私人银行资银行，如顾资国外很多知名的投资银行通过发展私人银行(Coutts)；有坚持合伙制的私人银行，如英国的业务，将财富管理业务整合到投资银行中，谋求Hoare&Co。这类私人银行的历史比较悠久，针对私人银行业务的高利润。一方面，投资银行是私超高净值人群，客户黏性较强，在充分了解客户需人银行业务投资产品的主要来源，投资银行也能求的基础上提供定制化的服务。通过自身旗下的私人银行寻找具有后Pre—IPO投资(2)金融顾问公司需求的客户，另一方面，私人银行也能为投资银金融

8、顾问公司在欧洲是非常有竞争力的类私人行客户提供更多的增值服务及全方位的金融服务。银行从业机构，主要是为私人银行客户提供全面的高盛、摩根大