一个考虑稀释作用的经理期权问题

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2、本人郑重声明，独立：所提交的学位论文是本人在导师的指导下进行研究工作所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外，本论文不含其他个人或集体已经发表或撰写过的研究成果，也不含为获得苏州大学或其它教育机构的学位证书而使用过的材料。对本文的研究作出重要贡献的个人和集体。，均已在文中Ｗ明确方式标明本人承担本声明的法律责任。论文作者签名：如冰日期：如山＇叫苏州大学学位论文使用授权声明本人完全了解苏州大学关于收集、保存和使用学位论文的规定，即：学位论文著作极归属苏州大学。本学位论文电子文档

3、的内容和纸质论文的内容相一致。苏州大学有权向国家图书馆、中国化科院文献信息情报中也、中国科学技术信息研究所（含万方数据电子出版化）、中国学术期刊（光盘版）电子杂志社送交本学位论文的复印件和电子文档，允许论文被査巧和借闽，可Ｗ采用影印、缩印或其他复制手段保存和汇编学位论文，可Ｗ将学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行检索。涉密论文口本学位论文属在。年月解密后适用本规定＿＿非涉密论文□论文作者签名抑占．．：杂衣日親叫导师签名：日期：＼一个考虑稀释作用的经理期权

4、问巧摘要摘要一本文主要研究个考虑稀释作用的经理期权问题Ｒｏｇｅｒ－。首先，我们沿用ｉＳＳｄ【】和ｉｅｉｎｋｍａｎ２００７的框架（），通过经理人的财富效用最大化方法对考虑稀一个随机最优控制模型释作用的非限制实施永久经理期权建立了，得出了值函数满足的抛物型变分不等式，并给出了其金融意义。一个最优实施策略其次，我们给出，并讨论该实施策略满足的性质，然一个验证定理：在适当的光滑性条件下变分不等式定解问题的后再证明，解是随机最优控制模型的值函数。此外，我们还证明了最优实施策略的唯一性

5、。一＝最后个特殊情况：无风险利率ｒ〇。，我们考虑先给出了自由边界的性质及满足的常微分方穫定解问题，然后给出变分不等式的解的表达式。：经理期权关键词，效用最大化，稀释作用，变分不等式，最优实施策略作者：单秋果指导老师：余王辉教授（）ＩＡｂｓｔｒａｃｔＡＭｏｄｅｌｏｆｔｈｅＥＳＯｗ化ｈｔ；ｈｅＤｉｌｕｔｉｏｎＥｆｅｃｔＡｂｓｔｒａｃｔＩ打ｔｈｅａｐｅｒｗｅｍａｉ打ｌｄｉｓｃｕｓｓａｍｏｄｅｌｏｆｔｈｅｅｘｅｃｕｔｉｖｅｓｔｏｃｋｏｔｉｏｎ

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