风险种类分析与中国金融风险

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1、天津宝鑫盈贵金属经营有限公司风险种类分析与中国金融风险一一一、一、、、风险的定义风险的定义：如果一个经济行为者所面临的随机性，能用具体的数值概率来表述，这些概率可以像拿到彩票一样客观地确定，否则就反映了个人的主观信念。那么就说这种情况涉及风险，即可以用具体的数值概率来表述的广义的损失的可能性。风险具有不确定性和损失（又分为现实损失和潜在的损失）及波动的特点。二二二、二、、、风险的分类及分析风险的分类及分析（（（一（一一一））））信用风险信用风险：信用风险又称违约风险，是指交易对手未能履行约定契约中的义务而造成经济损失的风险，其又可以分为：1、、、国家风险、国家风险。国家

2、风险是指在国际经济活动中发生的、在一定程度上由国家政府控制的事件或社会事件引起的给国外债权人应收账款（出口商、银行或投资者）造成损失的可能性。目前，我国企业在进行对外贸易和对外投资活动中，可能遭遇到国家风险主要包括战争、政府征收、违约、汇兑限制和国有化等。2、、、主权风险、主权风险。。。主权风险对方国家发生政治经济混乱而冻结我方资产或使我方资产难以。调回的风险。在所有的投资风险中，主权风险是第一位的风险，一国境内任何机构的评级都不能超过该国的主权评级。3、法律风险法律风险。。。商业银行的日常经营活动或各类交易应当遵守相关的商业准则和法律原则。在这个过程中，因为无法满足或

3、违反法律要求，导致商业银行不能履行合同发生争议/诉讼或其他法律纠纷，而可能给商业银行造成经济损失的风险，即为法律风险。其中包括法律出台太慢，出台新的法律禁止两种情况。4、、、结算风险、结算风险。在涉及货币结算的过程中可能遇到的风险，外汇市场的交易不分昼夜，每个小时都在进行，它还不时地牵扯到不同国家司法权的制度。正是这个特点——跨境、跨时区的交易——为每天高效率地结算近2.4万亿美元的双向支付或估计为25万到30万笔的货币汇兑提出了最严峻的挑战。具体例子有1974年曾经发生的赫斯塔特银行倒闭。我国商业银行面临的最大信用风险也是房地产按揭贷款风险。1998年住房制度改革以来

4、，我国房地产市场个人住房按揭贷款快速发展。与美国银行机构相比，我国房地产信贷没有信用分级和风险定价，假按揭和假收入资产证明并不少，很多贷款行为完全偏离上述最基本的银行业经营原则。很大程度上，在银行信贷金融的支持下，房价才会出现前所未有的飚升。上述事实，与美国房地产市场违约前的情况有相似之处。（（（二（二二二））））市场风险市场风险：1、、、利率风险、利率风险又包括利率错配和利率波动缺口风险。利率错配风险指当一般利率水平的变化引起不同种类的金融工具的利率发生程度不等的变动时，银行就会面临基差风险。即使银行资产和负债的重新定价时间相同，但是只要存款利率与贷款利率的调整幅度不

5、完全一致，银行就会面临风险。2、、、基差风险、基差风险。基差指同一时点现货价格与期货价格的差，当一般利率水平的变化引起不同种类的金融工具的利率发生程度不等的变动时，银行就会面临基差风险。即使银行资产和负债的重新定价时间相同，但是只要存款利率与贷款利率的调整幅度不完全一地址：：：天津市河西区永安道罗马花园罗马商务中心：天津市河西区永安道罗马花园罗马商务中心13层层层代理人QQ1504908530天津宝鑫盈贵金属经营有限公司致，银行就会面临风险。我国商业银行目前贷款所依据的基准利率一般都是中央银行所公布的利率，因此，基差风险比较小，但随着利率市场化的推进，特别是与国际接轨后

6、，我国商业银行因业务需要，可能会以LIBOR为参考，到时产生的基差风险也将相应增加。3、、、收益率曲线风险、收益率曲线风险。。。重新定价的不对称性也会使用权收益率曲线的斜率。、发生变化，即收益率曲线的非平行移动，对银行的收益或内在经济价值产生不利的影响，从而形成收益率曲线风险。根据中国国债信息网公布的有关资料显示,我国商业银行2004年底持有的国债面值已经超过3万亿元。如此大的国债余额在负收益率曲线情况下,收益率曲线风险非常大。4、、、汇率风险、汇率风险:又称外汇风险，指经济主体持有或运用外汇的经济活动中，因汇率变动而蒙受损失的可能性。（（（三（三三三））））流动风险流

7、动风险：（常被称为压垮骆驼的最后一根稻草）微观上指变现能力。流动性风险是指商业银行无力为负债的减少和/或资产的增加提供融资而造成损失或破产的风险。流动性风险是指经济主体由于金融资产的流动性的不确定性变动而遭受经济损失的可能性。常被称为压垮骆驼的最后一根稻草。20个世纪90年代末以前，我国商业银行流动性长期不足，信贷膨胀的态势相当明显。进入21世纪以来，银行体系流动性持续宽松，特别是2005年以来，银行流动性过剩问题日趋突出。被经济学家认为发生几率极低的“流动性陷阱”已在我国金融运行中初现端倪，并对金融体系的稳健运营产生不容忽视的影响。[1