研究中小企业营运资本管理

《研究中小企业营运资本管理》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在工程资料-天天文库。

1、研宄中小企业营运资本管理王文云摘要：屮小企业对于我国经济意义非凡，是我国国民经济的重要组成部分。屮小企业的人员规模，资产的规模和经营规模都相对较小。任何企、Ik的健康发展都离不开科学合理的营运资本管理。作为尚在高速发展屮的企业，管理者首先应该考虑的就是如何对企业的营运资本进行合理有效的管理。本篇文章从企业营运资本的几个角度出发，探讨营运资本管理中流动资产。营运资本周转率和营运资金的结构对于企业管理和盈利的重要意义、立足有对几个重要的营运资本指标，总资产周转率，流动资产周转率，存货周转率和应收账款周转率进行分析。对于屮小企业可能出现的诸多问题提出一点意见和建议。以此来

2、提高中小企业营运资本管理的科学性。同时促进中小企业管理水平和盈利性的提高。关键词：营运资本屮小企业流动资产流动负债一、营运资本的定义营运资本是企业生存的关键。企业总的流动资金中减去流动负债的数额，流动资产一流动负债=营运资本。因此可以说流动资产组成部分屮包含有企业的营运资本，丫解和研究屮小企业的营运资本，可以帮助企业缓解短期偿债的能力，大大的降低企业的债务水平和风险。一个良好的债务比率不仅可以体现出企业高超的财务管理水平，也可以帮助企、Ik自身树立一个良好的信用形象。对于融资困难的屮小企业来说，意义非比寻常。尤其是在经济大环境遇冷的发展时期，充足的营运资本关系了中小

3、企业的生死存亡。二、营运资本管理对中小企业的影响营运资本是企业口常生产和管理的血液。每个企业应该根据自身规模人小，资本情况，合理科学的进行营运资本的管理，使得企业B身的流动资产和流动负债达到一个合理的水平，其比率在一个正常的范围内波动。如果企业的营运资本管理不善，出现营运资本过多，企业用于投资和生产的资本受到限制，反而会制约企业的发展，造成机会成本过高。从另一个方面来说，如果一个企业的营运资本水平不足以应对企业正常的运营开支，发生企业资金链断裂，生产被迫终止。企业的生存就会受到严重的威胁。营运资本管理对屮小企业的影响有以下几个方面：（一）流动资产管理缺乏科学性货币资

4、金，短期投资，应收票据，应收账款，存货等科0是流动资产的常用科目。流动资产对企业的发展尤为关键。由于屮小企业规模和资金的限制，缺乏专业的财务管理人才和严格的会计操作，。在进行账务处理时分工常常不明确，常常一人担任多项职务。员工的流动性也很强，账目处理常常经过多人之手，混乱繁琐，容易出现见多错入。使得流动资产的账目数额于实际发生额不符合。为中小企业的财务管理堉加了难度。其次，由于缺乏财务的相关知识和重视，人多数屮小企业会忽视对现金的预算和编制，没有进行最佳现金持有量的计算和处理，缺少对现金预算的管理。中小企业主在存放的流动资产管理中,缺少对自身资产的了解，出现盲目投资

5、等状况。缺乏合理的管理会导致企业资金尤其是现金的随意性，使得现金不足以应对企业口常的行为支出，同时可能让企业缺少现金来偿还到期的货款贷款。导致企业信誉的严重K降。因此，对流动资产进行科学合理的管理是企业财务稳定的基础。（二）营运资本周转缓慢屮小企业往往对于市场反应较慢也缺乏充足的市场调查和反馈。因此当市场产生不稳定的波动时，企业的生产经营常常受到较大影响，可能导致存货的过度挤压和跌价风险，导致企业营运资本的周转速度降低。其次，人多数中小企业并不重视存货的科学管理，仓库的对账簿不完整，存货的实际情况并没有得到准确的放映。如果企业的资本被存货过多的占用，投资的机会成本就

6、会人人提升。导致企业经济资源的浪费。营运资本的周转也被降低。因此，对营运资本的周转应该控制在一个合理恰当的水平。中小企、11＜的管理这应该重视。（三）营运资本结构不合理当中小企业面临发展的新机遇时，怎样应对？怎样合理的利用企业的资本整合资源？企业在发展壮大屮面临诸多问题。营运资本结构的合理性显得尤其重要。如果企业想到加大自身的生产规模，提高生产效率，可能会加大对于固定资产的投资，企业自身的资本结构的平衡被打破。流动资本人幅减少。企业是否具冇应当的偿债能力都在考验经营者。如果资金链一旦出现断裂，难以偿债，企业可能面临破产清算的巨人风险。但是如果企业放弃自身的发展机遇，

7、安于现状。导致企业大量的营运资本的积累。不仅要需要抵御通货膨胀所带来货币贬值的压力，还要需要付出高额的管理费用和机会成本。因此，营运资本的结构的合理性是营运资本管理的重屮之重。三、如何消除营运资本管理屮的消极因素（一）重视流动资产的会计处理。屮小企业经营者要做出明智的投资管理抉择，需要有企业充足正确的财务信息。如果公司内部的财务信息发生错误，冇可能导致管理者决策信息的失误，造成公司资源的浪费。建立一个健全完备的财务机构、能够帮助经营者在企业投资融资的举动中降低风险，进行判断。因为有了一个财务机构，企业对于流动资产的会计处理也会得到重视和有效的管理。使得企业能够高