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时间:2018-08-03
《四川信托-汇证3号上海莱士项目》由会员上传分享,免费在线阅读,更多相关内容在行业资料-天天文库。
1、《亿达财富》信托项目简介四川信托-汇证3号上海莱士项目信托类型集合信托信托规模4960万元受托人四川信托起购金额100万元预期年收益率8.6%/年信托期限信托期限预计为12个月,自信托计划成立之日起计算。受托人有权视情况提前终止信托计划或延长信托期限。资金用途用于受让科瑞天诚持有的标的股票收益权。预期信托利益的计算和分配1、预期年化收益率:本信托计划项下受益人的预期年化收益率为8.6%/年。2、预期信托利益的分配方式及计算公式各受益人的预期信托利益于信托计划终止日核算,受托人于信托计划终止日后【10】个工作日内分配信托利
2、益:应分配的信托利益(预计)=该受益人持有的信托单位份额×(1+预期年化收益率×信托计划成立日至信托计划终止日的天数(算头不算尾)÷360)。信托计划目的委托人基于对受托人的信任,认购信托单位,加入信托计划。受托人集合运用信托财产,将信托资金用于受让科瑞天诚持有的标的股票收益权。受托人管理运用取得的标的股票收益权,并以标的股票收益权获得的收益作为信托利益的来源,为投资者获取投资收益。信托财产的保管1、受托人聘请民生北京分行担任信托财产的保管人。受托人与保管人订立保管协议,明确受托人与保管人之间在信托财产的保管、信托财产的
3、管理和运作及相互监督等相关事宜中的权利、义务及职责,确保信托财产的安全,保护受益人的合法权益。2、保管人的职责包括:(1)安全保管信托财产;(2)对所保管的信托财产单独设置账户,确保信托财产的独立性;(3)确认与执行受托人管理运用信托财产的指令,核对信托财产交易记录、资金和财产账目;(4)记录信托资金划拨情况,保存受托人的资金用途说明;(5)定期向受托人出具保管报告;(6)法律法规、保管协议规定的其它义务。3、保管人的保管义务以受托人与保管人签署的《保管协议》约定为准。风险揭示信托财产在投资管理运用过程中,存在以下风险:
4、1、法律政策风险国家货币政策、财政税收政策、产业政策、投资政策及相关法律法规的调整与变化可能影响信托财产的收益,甚至发生本金部分或全部损失的可能。2、市场风险由于受到宏观经济运行的周期性变化或者通货膨胀等因素影响,造成标的股票股价市场价格波动,从而影响信托财产的收益。质押的标的股票在信托计划期间内或期限届满时可能因受托人行使质权时采取拍卖等强制执行措施导致信托财产变现价格低于股票收益权转让价格,导致受益人信托利益损失。3、利率风险在信托计划存续期间,国家可能调整存贷款利率。如果上调贷款利率,将会提高科瑞天诚的融资成本,对
5、其经营造成一定影响,可能影响其履行义务的能力,进而影响信托计划的投资收益。4、经营风险上海莱士的经营状况以及发展的各种因素,如管理能力、财务状况、市场前景、人员素质、技术能力等,可能影响其盈利和运作能力,从而导致其发生亏损、净资产降低或因其他任何原因导致其股票价格下跌,或因各种原因导致上海莱士破产,进而影响其股利分配和股票价格,最终影响信托计划持有的股票收益权财产价值。5、信用风险科瑞天诚有义务回购信托计划持有的标的股票收益权。如科瑞天诚不履行该义务,且相关担保措施无法实现,则可能造成信托财产损失,影响受益人的利益。6、
6、担保措施风险为确保科瑞天诚履行其在《股票收益权转让及回购合同》项下的义务,科瑞天诚以标的股票提供质押担保,郑跃文、科瑞集团分别提供连带责任保证担保。就《股票质押合同》的实现而言,影响质押财产的某些内在风险以及合同约定的处置方式,可能影响受托人行使担保权利,也可能影响担保权利的行使和执行程序中所实现的资金数额,且实现担保权利所回收的资金可能不足以清偿被担保范围内的全部债权。而且,《股票质押合同》的实际履行将取决于科瑞天诚的履约情况,如果科瑞天诚违反《股票质押合同》的约定,有可能给担保权利的实现造成不利影响,从而给信托财产造
7、成损失。此外,处置担保财产的收入回收距违约时点尚有一定时间滞后,而担保权利的行使和执行程序中的迟延可能会对通过该程序实现的收入数额产生不利影响。而且,《保证合同》的实际履行将取决于保证人的履约情况,如果郑跃文或科瑞集团违反合同的约定,有可能给担保权利的实现造成不利影响,也可能影响担保权利的行使和执行程序中所实现的资金数额,且实现担保权利所回收的资金可能不足以清偿被担保范围内的全部债权,从而给信托财产造成损失。7、管理风险信托计划期限内,可能因受托人管理水平有限、管理失误等影响信托财产的收益,甚至发生本金部分或全部损失的可
8、能。8、保管人风险保管人的资质、信誉、经营状况、保管业务能力等可能影响信托财产的保管情况,从而影响信托计划的收益。9、操作风险在信托财产的管理运用过程中,受托人可能因操作失误或差错影响信托财产投资指令的执行从而影响信托财产的收益,甚至发生本金部分或全部损失的可能。10、流动性风险由于受托人并不保证信托计划的收益,委托
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