第四章 金融资产ppt课件.ppt

《第四章 金融资产ppt课件.ppt》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在教育资源-天天文库。

1、2021/9/17广西大学行健文理学院1第四章金融资产2021/9/17广西大学行健文理学院22021/9/17广西大学行健文理学院3投资：企业为通过分配来增加财富，或为谋求其他利益而将资产让渡给其他单位所获得的另一项资产。从此定义看，投资包括两个方面：1、将企业的部分资产转让给其它单位使用，通过其它单位使用投资者投资的资产创造效益后进行分配，或者通过投资改善贸易关系等达到获取利益的目的。股利、红利2、将企业的现金投资于一定的金融资产，通过金融资产的买卖使资本增值。买卖价差这两个方面的投资目的和增加财富的方式是不一样

2、的。2021/9/17广西大学行健文理学院4旧准则时间长短：短期投资、长期投资新准则不同的投资目的：交易性金融资产、持有至到期投资、贷款和应收账款、可供出售金融资产、长期股权投资。（初始确认时）2021/9/17广西大学行健文理学院5第一节金融资产及其分类第二节交易性金融资产第三节持有至到期投资第四节贷款和应收款项第五节可供出售金融资产第六节金融资产减值目录2021/9/17广西大学行健文理学院6一、金融资产的内容金融工具一般具有货币性、流通性、风险性、收益性等特征。最显著的特征是能够在市场交易中为其持有者提供即期或

3、远期的现金流量。本章以下所指金融资产不包括货币资金和长期股权投资这两项资产。第一节金融资产及其分类2021/9/17广西大学行健文理学院7第一节金融资产及其分类二、金融资产的分类金融资产的分类是其确认和计量的基础。（一）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产1.交易性金融资产（满足下列条件之一）（1）取得该金融资产的目的，主要是为了近期内出售或回购（2）属于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企业近期采用短期获利方式对该组合进行管理（3）属于衍生工具2021/9/17广西大学行健文理学院8

4、第一节金融资产及其分类2.直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（满足下列条件之一）（1）该指定可以消除或明显减少由于该金融资产的计量基础不同而导致的相关利得或损失在确认或计量方面不一致的情况。（2）企业风险管理或投资策略的正式书面文件已载明，该金融资产组合或该金融资产和金融负债组合，以公允价值为基础进行管理、评价并向关键管理人员报告。2021/9/17广西大学行健文理学院9第一节金融资产及其分类（二）持有至到期投资是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产

5、。具有长期性质，但期限较短（1年以内）的债券投资，符合持有至到期投资条件的，也可将其划分为持有至到期投资。如下特征：（具体内容详见教材P89）1.到期日固定、回收金额固定或可确定2.有明确意图持有至到期3.有能力持有至到期2021/9/17广西大学行健文理学院10第一节金融资产及其分类（三）贷款和应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。贷款和应收款项主要是指金融企业发放的贷款和其他债权，但不限于金融企业发放的贷款和其他债权。划分为贷款和应收款项类的金融资产与划分为持有至到期投资的金融资

6、产，其主要差别：前者不是在活跃市场有报价的金融资产，并且不像持有至到期投资那样在出售或重分类方面受到较多限制。2021/9/17广西大学行健文理学院11第一节金融资产及其分类（四）可供出售金融资产是指初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产，以及除下列各类资产以外的金融资产：（1）贷款和应收款项；（2）持有至到期投资；（3）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。金融资产的分类一经确定，不应随意变更。2021/9/17广西大学行健文理学院122021/9/17广西大学行健文理学院13第二节交易性金融资产一、

7、交易性金融资产的含义主要是指企业为了近期内出售而持有的金融资产，例如，企业以赚取差价为目的从二级市场购买的股票、债券、基金等。衍生金融工具——“衍生工具”特征：以公允价值计量且其变动计入当期损益。2021/9/17广西大学行健文理学院14套期保值就是利用现货市场和期货市场的同步性来做的。举个例子：你在将来有批货要卖，但是担心到时候现货市场价格下跌，那么，你现在在期货市场上做空（卖出）相对应的商品。到你要卖货的时候，若是市场价格真的下跌了（一般来说相应的商品的期货价格也会下跌），你就要将在期货市场上建立的空头平仓（即

8、买入）。这时，你在现货市场上少赚的钱在期货市场上就得到了补偿（因为在期市上高卖低买）。如果上涨了，期货市场上你就会亏损，但是这个时候你在现货市场上多赚的钱就可以用来弥补期货市场上赚的钱。相反亦同。套期保值不是用来赚钱的，是用来防止风险的，而且不能绝对保证完全避险。2021/9/17广西大学行健文理学院15注意：有些金融资产直接指定为以公允价值计