计 算 题答案(修改)

《计 算 题答案(修改)》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在行业资料-天天文库。

1、计算题1.已知新加坡外汇市场即期汇率为：1英镑=1.7730/95新加坡元，3个月远期点数为945~895，香港外汇市场即期汇率为：1新加坡元=5.3620/90港元，3个月远期点数为370~435。求：（1）英镑兑港元的即期汇率？（2）分别计算英镑/新加坡元、新加坡元/港元的远期汇率？（3）若香港出口商出口机械零件，每个零件报价700港元，三个月后收款。进口商要求改为英镑报价，3个月后付款，应报多少英镑？解：（1）英镑兑港元的即期汇率：1英镑=1.7730*5.3620/1.7795*5.3690=9.5068/541港元（2）新加坡外汇市场三

2、个月远期：1英镑=1.7730-0.0945/1.7795-0.0895=1.6785/1.6900新加坡元（3分）香港外汇市场三个月远期：1新加坡元=5.3620+0.0370/5.3690+0.0435=5.3990/5.4125港元（2分）三个月远期英镑兑港元的交叉汇率：1英镑=1.6785*5.3990/1.6900*5.4125=9.0622/9.1471港元（3分）（3）因为三个月后77.2439英镑才能兑换700港元，故应报77.2439港元（700/9.0622）（2分）2.已知纽约外汇市场即期汇率为：1英镑=1.2240/95美

3、元，3个月远期点数为145~95，香港外汇市场即期汇率为：1英镑=9.5640/980港元，3个月远期点数为170~235。求：（1）分别计算英镑/美元、英镑/港元的三个月远期汇率？（2）3个月美元兑港元的交叉汇率？（3）若某公司从美国进口机械零件，每个零件美国出口商报价600美元，三个月后收款。进口商要求改为港元报价，3个月后付款，应报多少港元？解：（1）纽约外汇市场三个月远期：1英镑=1.2240-0.0145/1.2295-0.0095=1.2095/1.2200美元（3分）香港外汇市场三个月远期：1英镑=9.5640+0.0170/9.5

4、980+0.0235=9.5810/9.6215港元（2分）（2）三个月远期美元兑港元的交叉汇率：1美元=9.5810/1.2200//9.6215/1.2095=7.8533/7.9549港元（3分）（3）因为三个月后4772.94港元才能兑换600美元，故应报4772.94港元（600*7.9549）（2分）3.在东京外汇市场上，1月1日，某日本投机者判断美元在以后2个月将升值，于是他立即在远期外汇市场上以1美元＝114.03/115.03日元的价格买入2月期美元1000万，交割日是3月1日。到3月1日时，即期美元的汇率为1美元＝120.03

5、/121.03日元。请计算：（1）该投机商的本次投机损益，不计交易费用。（2）假如到3月1日时，即期美元的汇率不升反跌，为1美元＝110.03/111.03日元。该投机商的投机损益情况又会怎样？解：（1）该投机商的本次投机损益：盈利1000*120.03-1000*115.03=5000万日元（2）亏损110.03*1000-115.03*1000=5000万日元4.已知即期汇率USD1=JPY115.40/116.50，三个月1.35/2.15，一日本进口商从美国进口价值100万美元的货物，在三个月后支付。为了避免日元兑换美元贬值所带来的外汇风

6、险，进口商从事了远期外汇交易的套期保值。求：（1）若日本进口商不采取避免汇率变动风险的保值措施，现在就支付100万美元需要多少日元？现在就支付100万美元需要11650万日元（2）设3个月后的汇率为USD1=JPY120.00/121.60，则3个月到期日本客商支付100万美需要多少日元？比现在支付日元预计要多支出多少日元？3个月到期日本客商支付100万美需要12160万日元比现在支付日元预计要多支出510万日元。（3）如果日本进口客商利用远期外汇市场进行套期保值，如何操作？通过套期保值可少支付多少日元？因为3个月USD1=JPY115.40+1

7、.35/116.50+2.15=JPY116.75/118.65如果日本进口客商利用远期外汇市场进行套期保值，可以现在按3个月远期汇率买入远期美元100万元，到时支付11865万日元。通过套期保值支付11865万日元，比没有套期保值少支付295万日元。5.假设外汇市场行情为：即期汇率USD1=JPY116.40/116.50三个月远期美元1.10/1.95，一美进口商从日本进口价值10亿日元的货物，在三个月后支付。为了避免日元兑换美元升值所带来的外汇风险，进口商从事了远期外汇交易的套期保值。问：（1）若美进口商不采取避免汇率变动风险的保值措施，现

8、在就支付10亿日元需要多少美元？　　（2）设3个月后的汇率为USD1=JPY105.00/105.90，则到期支付10亿日元需要多少美元