我国上市公司会计信息披露违规行为问题

《我国上市公司会计信息披露违规行为问题》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在学术论文-天天文库。

1、我国上市公司会计信息披露违规行为问题　　我国上市公司会计信息披露违规行为问题　　我国上市公司会计信息披露违规行为问题　　我国上市公司会计信息披露违规行为问题摘要：资本市场的发育是一国市场经济发展情况的重要标志，在这个信息流动的市场中，会计信息起着信号灯的作用。会计丑闻的相继引爆，引起世界各国对上市公司信息披露的空前关注。本文在相关理论基础的指导下，以2008年至2013年中国因信息披露违规被证监会查处的上市公司为样本，对我国现阶段信息披露违规现状进行探讨。结果表明，我国上市公司披露的会计信息存在虚假披露、遗漏披露、滞后披露和随意披露的问题。本文旨在揭示造成我国会计信息

2、披露违规行为频发的动因，并从内外部监管体系两个方面提出完善建议。　　关键词：上市公司；会计信息披露违规；违规处罚公告　　一、研究背景　　在信息流动的资本市场中，会计信息充当着海上导航灯，会计信息披露是衡量一国证券市场成熟度的标志。安然等国际性大型上市公司的财务丑闻的相继引爆，引起世界各国对上市公司信息披露的空前重视。在我国，从三九案到紫金矿业污染门等上市公司披露虚假信息的案件也不断浮出水面。证券市场严重失真的会计信息现象，对资本市场、国家以及投资者等利益相关者造成了巨大的伤害和损失。　　二、国内外研究现状　　在国外，许多学者对信息披露监管的有效性进行了探索。一些学者研

3、究认为美国证监会的法令并没有对发行的证券质量产生很大影响，如Stigler（1964）和Benston（1969，1973）。其他一部分学者研究认为，美国证券法对会计信息披露的监管可能影响公司融资方式或公司之间的竞争关系，持此观点的有Choily:微软雅黑,Helvetica;font-size:16px;line-height:28.799999237060547px;"/>　　信息披露质量也是一个热点研究方向。部分学者认为信息披露质量与证券市场效率有正相关关系，如Barrett（1975）。另外有些学者如Schadeily:微软雅黑,Helvetica;font-

4、size:16px;line-height:28.799999237060547px;"/>　　在国内，自1994年出现第一篇关于上市公司信息披露的文章起，国内学者对上市公司信息披露研究渐成热潮。　　在引发企业披露违规行为的动因探究中，较有代表性的是大股东说，如贺建刚和刘峰（2004）以上交所02年的样本数据为依据，通过实证研究大股东如何掏空公司。或是因银广夏的造假案例引起学者如季雷（2005）研究的内幕交易说。魏明海和林舒（2000）总结出了上市公司惯用操纵盈余、粉饰财报的盈余管理说。　　按研究方式划分，信息披露的研究在我国存在一道分水岭2004年以前信息披露的文献

5、多使用规范研究的方法，2004年后，实证研究法得到学者们的青睐。他们广泛借鉴国际研究成果，且实证研究的广度和角度也不断延展。　　三、我国上市公司会计信息披露违规现状及问题分析　　（一）整体现状　　本文手工整理了中国证券监督管理委员会官网上公布的2008年至2013年六年间涉及信息披露违规行为的上市公司的86份行政处罚决定书，并对其进行分析研究。其趋势统计下图所示。　　（二）我国上市公司信息披露违规问题分析　　从2008年至2013年中国证监会公布的涉及信息披露违规行为的上市公司的86份行政处罚决定书，可以探析违规行为的特征。我国上市公司目前的会计信息披露存在的问题具体

6、表现为：　　1.虚假披露。朱镕基总理曾在国家会计学院成立时三题不做假账，恰恰我国资本市场的一大诟病便是虚假信息泛滥。不少公司为了掩饰亏损、降低税负等理由，出示假报表、假文告等蓄意歪曲信息，极大破坏了市场的运行。　　2.遗漏披露。信息披露不完整是上市公司信息披露违规中常见的情况。尤其是在一些重大事项的披露上，上市公司往往选择公布有利消息，掩盖负面信息。　　3.未及时披露。会计核算要求上市公司提供的信息都是新鲜出炉的，使得利益相关者能及时做出理性选择。但推迟披露重大事项、坏消息的现象普遍存在，更有甚者，投机分子利用信息时效性，以内幕信息进行非法交易。　　四、我国上市公司会

7、计信息披露违规行为动因分析　　（一）上市公司内部因素　　1.经济利益的驱动。上市公司受到利益诱导，孤注一掷做出信息披露违规行为是非常普遍的。这些利益可归纳为上市、融资和再融资、操纵股价、避免退市、个人私利等。　　2.公司治理结构不完善。由于国有企业改制的历史渊源，我国多数上市公司在管理体制上保留着国有企业的产权缺陷。在这种情况下，公司经理人为了体现自己的管理能力或在任期内创造政绩等，往往会人为决定信息披露的方向。　　3.会计人员素质不高。会计人员作为信息生产者，其素质水平很可能作用在对外披露的会计信息质量上。当会计人员的实务能力和职业道德二者没能兼具