养老金制度三支柱方案

《养老金制度三支柱方案》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在应用文档-天天文库。

1、养老金制度三支柱方案　　篇一：世界银行的多支柱养老金改革小感　　世界银行的多支柱养老金改革小感　　一、三支柱理论的主要内容及其实践的具体表现　　（一）主要内容　　世界银行1994年10月发表的《为了避免老龄化危机》的报告中提出了自己对养老金制度的改革建议。该报告建议，一个国家的老年保障，必须同时提供储蓄、再分配以及保险三个(来自:小龙文档网:养老金制度三支柱方案)功能。为此，应建立三个支柱体系：第一支柱是公共支柱，它仅仅限于缓和老年人的贫困，财务方式上应该采用现收现付制方式；为了使其具有储蓄功能，第二种强制性支柱应该是完全积累方式的私有

2、养老保险与缴纳金额相结合的缴纳型；第三种支柱可以是任意的个人储蓄或企业年金，它是为需要更多支付的人提供追加性保障。　　（二）三支柱理论实践的具体表现　　1、在当今世界，多层次多支柱的养老金体系已经成为越来越多国家的选择。下面以美国为例来介绍一下这种体系的运作方式。美国现行的养老金体系是三支柱的：第一支柱：政府强制性养老金计划；第二支柱：雇主养老金计划。美国的养老金体制在20世纪70年代以前基本是规定受益模式，80年代以来，以个人账户为基础的规定缴费模式有了迅速发展，目前是两种方式并存；第三支柱：个人储蓄养老金计划。这是一个完全由个人自愿

3、参加的计划。　　2、私有化的运作方式。这些年来人们争论较多的是私有化问题，最典型的莫过于智利的养老金私有化改革。　　智利的养老金三私有化改革取得了巨大的成功这已经得到了世界的公认，它的做法是：①基金资本化。由专门的基金公司将养老金作为资本投入运营，使之不断增值；②私人管理。基金公司均系经政府核准开业的私人金融机构，专门从事养老基金管理；③自由选择，相互竞争。基金公司多家并存，投保人可以自由选择其中任何一家，各基金公司之间在管理有序、服务周到、效益好、收费少等方面展开竞争，吸引顾客。　　3、历史遗留债务的处理。要实现由现收现付制向基金积累

4、账户的转变，就必须考虑转轨成本问题。国外处理转轨成本的方式不尽相同，但是有一个共同点，就是采取国家财政补贴的方式，综合来看，主要有以下几种：　　（1）变卖国有资产。　　它有两种方式：存量偿债和增量偿债。二者各有其合理性，存量偿债的理论依据在于政府是养老金债务的承担主体，应由政府来将旧体制下那部分由职工养老金所形成的国有资产划回来，偿还给其债权人“-老人”和“中人”。增量偿债，即养老基金管理机构通过适当的运营方式使基金保值增值，从所增加的利益中提取一部分来偿债。　　（2）发行债券。　　发行债券是政府由于暂时难以支付将债务延后的一种方法，将

5、大量债务分散到以后的年份偿还，以后可通过一般税收或其他的筹资方式来解决。　　（3）提高退休年龄。　　当前世界各国都面临着人口老龄化问题，赡养率的大幅提高使各国财政面临巨大压力，加之现在各国普遍存在的提前退休问题使得许多国家的老年人实际退休年龄下降，许多国家不同程度的提高了退休年龄，以便应付人口老龄化危机。根据世界银行的资料，在1992年到　　1996年期间，有21个国家提高了职工的最低退休年龄。　　（三）优点和缺点　　作为一个分散化的退休收入保障模式，它拥有更广泛的退休收入来源；也有助于降低未来收入损失的风险。　　但是，经过几十年的时间

6、检验，它还有一定的问题。　　第一，三支柱模式是公平缺失的制度安排　　表现为它们代际之间，不同职业之间和不同人群之间的不一致性和不公平性。如公务员依然享受计划经济时代的退休养老政策，而自由职业者的养老政策没有妥善解决而被人为地排除在现有制度之外，部分企业因经营困难无法按时缴纳保险费，其职工的养老保障也无从得到保证。在许多情况下，对于不同人群设计不同的养老保险方案，体现了制度的多元化，但同时也加剧了社会的不公平,对社会稳定造成威胁。　　第二，三支柱模式是效率缺失的制度安排　　进入制度没有门槛，提前退休的待遇过于慷慨，费用的征缴缺乏力度,基金

7、余额疏于管理，投资收益率低下，管理成本过高等。所有这些都导致制度安排的低效率，承诺过多，兑现太少。在大部分年份，养老金的理论缴费收入均大于实际缴费收入，而理论养老金支出均小于实际支出，使养老金制度陷入了一种恶性循环。同时，经济全球化的挑战，使得制度所面临的风险更为多样化，而现行养老金制度又缺乏风险管理效率，且存在高额的管理费用。第三，三支柱模式覆盖面狭窄　　随着社会的发展，养老金制度产生了许多新的盲点。例如近几十年来，全球妇女就业人数剧增，但养老金体系却未能适应这一变化。大多数养老金体系是为不间断工作的全职人员设计的。而没有考虑到多数妇

8、女的经历，她们可能离职养育子女，获得的薪水相对较低，并且往往比丈夫多活若干年。而从一而终的婚姻在很多国家己经屈指可数，不再是天经地义的事，这导致了大量老年人单身生活。除非对养老金体系加以调整，以满足老年妇女