财务管理(第三版)复习资料整理

《财务管理(第三版)复习资料整理》由会员上传分享，免费在线阅读，更多相关内容在教育资源-天天文库。

1、第1章总论一、企业财务活动1、企业筹资引起2、企业投资引起3、企业经营引起4、企业分配引起二、企业财务关系1、企业与其所有者之间2、企业与债权人3、企业与被投资单位4、企业与债务人5、企业内部各单位之间6、企业与职工7、企业与税务机关三、企业财务管理特点1、是一项综合性管理工作2、财务管理与企业各方面具广泛联系3、财务管理能迅速反映企业生产经营状况四、财务管理目标（一）基本特点1、相对稳定性2、多元性3、层次性（二）财务管理的整体目标1、以产值最大化为目标2、以利润最大化为目标3、以股东财富最大化为目标4、以企业价值最大化（三）分部目标1、筹资管理目标——在满足生产经营需要情况下，不断

2、降低成本和财务风险2、投资管理目标——认真进行投资项目可行性研究，力求提高投资报酬，降低投资风险。3、营运资金管理——合理使用资金，加速资金周转，不断提高资金使用效率。4、收益分配的目标——采取各措施，努力提高收益水平，合理分配企业收益。五、财务管理的原则（一）系统原则1、目的性2、整体性3、层次性4、环境适应性（二）平衡原则（数量和时间上收支平衡）目前现金余额+预计现金收入-预计现金支出=预计现金余额（三）弹性原则（四）比例原则（五）优化原则六、财务管理的方法（一）预测方法71、定性预测法2、定量预测法（二）财务决策方法1、优选对比法2、数学微分法3、线性规划法4、概率决策法5、损益

3、决策法（三）计划方法1、平衡法2、因素法3、比例法4、定额法（四）控制方法1、防护控制法2、前馈性控制法3、反馈性控制法（五）分析方法1、对比分析法2、比率分析法3、综合分析法第二章财务管理的基础理念一、时间价值1、时间价值：是扣除风险报酬和通货膨胀贴水后的真实报酬率。只有在风险和没有通货膨胀的情况下，时间价值才与上述各报酬率相等。2、复利终值和现值（F、P、i、n）复利终值：=P*FVIFi,n或：（F/P，i，n）复利现值：或：=F*PVIFi,n或：F（P/F，i，n）3、年金终值和现值(A、F、P、i、n)（1）普通年金（后付年金）：普通年金是指在每期期末收到或支付相等金额的年

4、金形式。又称为后付年金。普通年金终值：7普通年金现值：（2）即付年金（先付年金）：是指在每期期初收到或支付相等金额的年金形式，又称为先付年金。即付年金终值：即付年金现值：P=A·[(P/A，i,n-1）+1]（3）递延年金：是指最初若干期没有收付款，而随后若干期等额的系列收付数额。＝A·[（P/A，i，m+n)-(p/A，i，m)]＝A·（p/A，i，n)·(P/F，i，m)（4）永续年金（当n→∞时，（1+i）-n→0，故上式可写成：4、贴现率的计算FVIFi,n=F/PFVIFAi,n=F/APVIFi,n=P/FPVIFAi,n=P/A二、风险报酬1、确定性决策2、风险性决策3、

5、不确定性决策三、单项资产风险报酬的计量1、确定概率分布2、计算期望报酬率3、计算标准离差4、计算标准离差率5、计算风险报酬率四、证券组合的风险与报酬五、证券估价1、债券估价2、股票估价7第3章财务分析一、财务分析概述1、内部分析与外部分析2、资产负债表分析：分析流动状况、负债状况、资金周转状况。利润表分析：分析企业盈利状况和经营成果。现金流量表分析：了解企业的现金流动状况。3、比率分析：（1）结构比率：组成部分与总体的比率，如流动负债与总负债的比率。（2）效率比率：投入与产出的财务比率，如资产报酬率。（3）相关比率：某两个或以上相关项目的财务比率，如流动比率。比较分析：（1）纵向比较分

6、析：同一企业连续若干期财务状况比较。（2）横向比较：本企业财务状况与其他企业同期财务状况的比较。4、财务分析基本程序：（1）明确分析目的（2）收集有关信息资料（3）选择适当分析方法（4）发现财务管理中存在的问题（5）提出改善财务状况的具体方案5、判别财务指标优劣的标准：（1）以经验数据为标准（最常用）（2）以历史数据为标准（3）以同行业数据为标准（4）以本企业预定数据为标准二、企业偿债能力分析（一）短期偿债能力P721、流动资产：货币资金、交易性金融资产、应收及预付款项、存货流动负债：短期借款、应收及预收款项、应付票据、应交税费、应付股利、一年内到期的长期负债等（依据惯例，流动比率等于

7、2较好。比率太低-表明企业缺乏短期偿债能力；太高-说明企业的现金、存货等流动资产有闲置或利用不足。）2、（流动资产中，存货的变现能力最差。速动比率比流动比率更好反映企业短期偿债能力。速动比率等于2较好。）3、可立即动用资金：库存现金、银行活期存款、变现能力强的有价证券（要求最高的指标，指标越高，短期偿债能力越强）4、（指标越高，说明企业支付当期债务的能力越强）（二）长期偿债能力分析P74（下述指标中，资产总额-指资产净值总额；应结合获利能力指标